Церих-канал. Страница 19

Live Nation Entertainment, Inc. (LYV) 🇺🇸 🗓12 лет из 15 бумаги росли с 21.04 по 27.05 📊Средний рост: +10,29% (+168,56% годовых) 📈Максимальный рост : +10,29% 📉Максимальное падение : -21,83%

CVS Health Corporation (CVS) 🇺🇸 🗓13 лет из 15 бумаги росли с 20.04 по 20.05 📊Средний рост: +3,44% (+74,72% годовых) 📈Максимальный рост : +13,22% 📉Максимальное падение : -2,37%

McKesson Corporation (MCK) 🇺🇸 🗓13 лет из 15 бумаги росли с 19.04 по 20.05 📊Средний рост: +5,91% (+98,2% годовых) 📈Максимальный рост : +14,22% 📉Максимальное падение : -3,62%

Закрытие позиции: 📈MDLZ закрыта в 16:30 по $63,62; брали по $61,54 21.03.2022; +3,37%

Assurant, Inc. (AIZ) 🇺🇸 🗓15 лет из 15 бумаги росли с 18.04 по 29.04 📊Средний рост: +3,47% (+227,83% годовых) 📈Максимальный рост : +10,62% 📉Максимальное падение : 0%

​​У россиян стало меньше свободных денег. Их индекс в марте составил 58% (падение на -36%%). «Свободными деньгами» считаются средства, остающиеся после покупки продуктов, товаров повседневного спроса, оплаты ЖКХ, транспортных и других услуг (т.е. базовых жизненных потребностей в современной экономике). @investmag

Так как 15.04.22 выпадает на Великую (Страстную) пятницу и торгов в этот день на рынке США не будет, то позицию закрывать буду сегодня на открытии рынка. UPD 14.04.2022 16:30 мск: 📈закрыто по $173,15; брали по $164,4 23.03.2022; +5,32%

American Express Company (AXP) 🇺🇸 🗓14 лет из 15 бумаги росли с 14.04 по 29.04 📊Средняя рост: +6,58% (+392,36% годовых) 📈Максимальный рост : +35,38% 📉Максимальное падение : -2,93% ОБЗОР AMERICAN EXPRESS 💳 American Express #AXP - американская финансовая компания. Наиболее известными продуктами компании являются кредитные карты, платежные карты и дорожные чеки. Штаб-квартира компании находится в Нью-Йорке. American Express входит в двадцатку крупнейших банков США. Структура выручки: Global Consumer (широкий спектр потребительских карт для путешествий по всему миру) - 46% Global Commercial (фирменные корпоративные карты, управление платежами и продукты коммерческого финансирования) - 40% Другое - 14% 🗺 География доходов: США - 74% Европа, Ближний Восток и Африка - 11% Азия, страны Тихоокеанского региона и Австралия - 9% Латинская Америка, Канада и страны Карибского бассейна - 6% 🔸 Сильные стороны компании: - Является одним из крупнейших игроков в мире в области финансовых услуг - American Express является символом статуса и может быть получена только состоятельными людьми и людьми , которым предлагается кредитная карта - Высокая рентабельность бизнеса - Невысокая стоимость акций относительно конкурентов в отрасли 🔸 Слабые стороны компании: - Нехватка услуг по дебетовым картам в точках продаж - Отсутствие других продуктов. Продуктовая линейка American Express ориентирована на один или два основных продукта 🔹 Возможности: - Компания не имеет очень сильного глобального присутствия и может стать конкурентоспособной на мировых рынках - Стратегические слияния и поглощения - Инновационные схемы для упрощения использования и перехода к онлайн-платежам 🔹 Угрозы: - Жесткая конкуренция в сфере финансовых услуг. Может сократить долю бизнеса American Express - Ужесточение нормативных требований со стороны государства 📊 Финансовые показатели компании: Оценка стоимости P/E = 17,31 P/B = 6,29 P/S = 3,29 Рентабельность ROA = 4,24% ROE = 35,07% ROS = 19,02% L/A = 88,24% ✔️ Подводим итог: Главный риск American Express связан с тем, что бизнес сильно зависит от экономической и рыночной конъюнктуры. В случае ее нового существенного ухудшения можно ожидать снижения активности клиентов и спроса на продукты и услуги компании. 👉 Было полезно? Поделись и подпишись на наш канал @investmag #ревью #AXP

Copart, Inc (CPRT) 🇺🇸 🗓14 лет из 15 бумаги росли с 13.04 по 30.05 📊Средняя рост: +7,81% (+78,51% годовых) 📈Максимальный рост : +26,9% 📉Максимальное падение : -9,24% ОБЗОР COPART 💢 Copart #CPRT - американская компания, основанная в 1982 году. Является мировым лидером в сфере онлайн-аукционов по продаже битых и б/у автомобилей, а также другого транспорта. Штаб-квартира находится в Далласе, штат Техас. Структура выручки компании: Услуги продавцам машин (оценка повреждений, электронные торги, продвижение машины на аукционах) - 86% Продажи машин - 14% 🗺 География доходов: Продажи в США - 80% Другие страны - 20% 📈 Перспективы: Рынок продаж б/у автомобилей будет расти, т.к. производство новых автомобилей затруднено в связи с замедлением или полной остановкой поставок чипов ко многим мировым брендам. Таким образом цены на новые модели улетают в космос и американцам ничего не остается как покупать автомобили бывшие в употреблении. Еще из интересных возможностей стоит выделить развитие онлайн-продаж б/у автомобилей, но такие сделки связаны со множеством трудностей, например: покупка машины без тест-драйва, клиент не поверит в качественность машины - пока её не увидит, а также сложности с возвратом если машина не подошла. Также у компании много конкурентов и нужно с этим считаться. Несмотря на то, что рынок огромен (около $120 млрд) расти Copart в условиях жесткой конкуренции будет очень сложно. 🔸 Сильные стороны компании: - Запатентованная и уникальная система аукционов - Популярная поисковая система Copart Finder - Сильные внутренние и международные приобретения - Высокая рентабельность бизнеса компании - Удобное мобильное приложение 🔸 Слабые стороны компании: - Консервативна в финансовом отношении - Отсутствие присутствия в Азиатском регионе - Всё еще дорога по оценке мультипликаторов стоимости 🔹 Возможности: - Развитие на рынках Китая и Индии - Поступление и продажа новых уникальных автомобилей с необычным дизайном 🔹 Угрозы: - Выход на международные рынки связан с высоким риском неудачи 📊 Финансовые показатели компании: Оценка стоимости P/E = 27,36 P/B = 7,30 P/S = 9,44 Рентабельность ROA = 22,49% ROE = 30,90% ROS = 34,51% L/A = 20,38% Рентабельность по EBITDA = 45,51% ✔️ Подводим итог: Приобретать ли акции сейчас? Ни в коем случае. Для бизнеса такого типа, где пусть и большинство выручки приходится на продажу услуг - чрезвычайно опасно. Гораздо приятнее дождаться коррекции к уровню поддержки в $106,5 и уже тогда задумываться о покупке. В целом в текущей ситуации привлекательный и перспективный бизнес. Компания управляется на довольно приличном уровне, а её доходы постоянно растут и по всей видимости будут продолжать расти в обозримом будущем. 👉 Было полезно? Поделись и подпишись на наш канал @investmag #ревью #CPRT

На фондовом рынке в этом году отрабатывается правило "sell the rumors, buy the news", и особо ярко это проявлялось: -на ожидании повышения ставки ФРС, и откупом рынка после этого, -на ожидании начала "военной операции" РФ в Украине и выкупом сразу после начала этих событий, -на ожидании ответной реакции НАТО и США в частности на эту ситуацию и выкупом после введения санкций без развязывания полномасштабного мультинационального военного конфликта. Сегодня на премаркете мы наблюдаем аналогичный сценарий с фьючерсами которые вылетели пушкой из отрицательной зоны на публикации данных о рекордной инфляции на уровне 8,5% годовых.

Hasbro, Inc (HAS) 🇺🇸 🗓15 лет из 15 бумаги росли с 12.04 по 27.04 📊Средняя рост: +5,45% (+266,53% годовых) 📈Максимальный рост : +16,16% 📉Максимальное падение : 0% ОБЗОР HASBRO 🧸 Hasbro #HAS - американская компания, занимающаяся производством детских игрушек и настольных игр. Является крупнейшей компанией, занимающейся производством игрушек, в мире. Компания производила в различное время такие популярные игры и игрушки как «Мистер картофельная голова», серия игрушек My Little Pony, Transformers, Twister, «Монополия» и др. Структура выручки компании: Продажа игрушек и настольных игр - 91% Лицензирование контента - 9% 🗺 География доходов Hasbro: США - 85% Другие страны - 15% 📈 Перспективы развития: Очевидно, что количество проданных игрушек зависит от демографической ситуации в стране основного заработка компании. Основная выручка поступает из Америки, а это значит, что количество продаж скорее всего будет падать, т.к. по последней статистике коэффициент рождаемости в США упал с 2,1 в 2005 до 1,64 в 2020. А это значит, что новых детей будет появляться с каждым годом все меньше и меньше, рынок неумолимо сокращается. Во всем остальном мире демографическая ситуация немного иная, однако выручка компании в других регионах начинает уменьшаться. Возможно из-за падения доходов граждан других стран или же компания решила сделать акцент на рынке США (как более платежеспособном рынке). Факт остается фактом - выручка сократилась с $2,47 млрд. в 2017 до $2 млрд. в 2020. 🔸 Сильные стороны компании: - Разнообразный ассортимент продукции: от эмоциональных питомцев для маленьких детей до татуировок и игр для подростков - Большая доля на международных рынках Америки, Европы и Азии - Эксклюзивность игрушек благодаря лицензиям на такие фильмы, как Star Wars, MASK, GI Joe - Справедливая оценка акций по мультипликаторам стоимости 🔸 Слабые стороны компании: - Аутсорсинг производства означает, что компания должна в значительной степени полагаться на китайскую промышленность - Нестабильные денежные потоки 🔹 Возможности: - У компании есть возможность увеличить свое присутствие на рынке видеоигр и приложений, используя текущие лицензии - Созданий франчайзи 🔹 Угрозы: - Снижение уровня рождаемости на основном рынке компании - Более дешевые подделки китайских производителей игрушек угрожают положению Hasbro - Техническая картина не располагает к росту акций компании 📊 Финансовые показатели компании: Оценка стоимости P/E = 26,93 P/B = 3,83 P/S = 1,83 Рентабельность ROA = 4,17% ROE = 14,70% ROS = 6,78% L/A = 69,48% Рентабельность по EBITDA = 13,68% ✔️ Подводим итог: Крупнейшая компания в отрасли, которая определенно заслуживает своего внимания. Она не перекуплена, а также в последнее время показывает положительную динамику доходов за счет выхода из мирового кризиса. Однако стоит помнить и о перспективах роста сектора в целом, а они не самые радужные. Разумеется, в ближайшие годы компании вряд ли что-то угрожает, однако в перспективе стоит точно начать диверсифицировать свой бизнес. 👉 Было полезно? Поделись и подпишись на наш канал @investmag #ревью #HAS

Digital Realty Trust, Inc (DLR) 🇺🇸 🗓11 лет из 15 бумаги росли с 11.04 по 22.04 📊Средняя рост: +3,31% (+39,65% годовых) 📈Максимальный рост : +7,37% 📉Максимальное падение : -10,74% ОБЗОР DIGITAL REALTY TRUST 🏢 Digital Realty Trust #DLR - инвестиционный траст в сфере недвижимости, который инвестирует в независимые от операторов центры обработки данных и предоставляет услуги колокейшн и пиринга. Ключевые объекты компании сосредоточены в Нью-Йорке, Северной Вирджинии, Лондоне, Далласе, Кремниевой долине и Чикаго. Структура выручки Digital Realty Trust: Компании, предоставляющие услуги в сфере облачных вычислений - 26% ИТ-компании - 18% Производители контента - 17% Интернет-провайдеры - 17% Финансовый сектор - 11% Другие сектора - 11% 🗺 География доходов компании: США - 81% Великобритания - 9% 🔸 Сильные стороны компании: - Высокая рентабельность бизнеса компании - Стабильный рост денежных потоков - Приличные и растущие год к году дивиденды - Существенное снижение долговой нагрузки - Большая часть зданий Digital Realty расположена в странах, где собственность компании более-менее сохранна - Большое количество клиентов компании (высокая диверсификация выручки) 🔸 Слабые стороны компании: - Несмотря на некоторую коррекцию компании на бирже, акции все еще выглядят довольно дорогими - Около 90% арендаторов компании работают по договорам, согласно которым нельзя повышать арендную плату больше чем на 2-4% или поднимать ее быстрее, чем растет индекс потребительских цен. 🔹 Возможности: - На сегодняшний день в мире хранится более 80 зеттабайт объема информации. И это число продолжает увеличиваться по экспоненте. Разумеется Digital Realty Trust за счет расширения мощностей обработки данных может продолжать получать еще большую выгоду от этого процесса. 🔹 Угрозы: - Стоимость содержания зданий растет каждый год, что грозит компании растущими издержками. - Невозможность увеличения маржинальности. У компании много конкурентов - CoreSite, Equinix, Cyxtera и другие. - Хакерские атаки на сервера компании 📊 Финансовые показатели компании: Оценка стоимости P/E = 24,42 P/B = 2,31 P/S = 9,64 Рентабельность ROA = 4,82% ROE = 9,47% ROS = 39,46% L/A = 49,20% Рентабельность по EBITDA = 81,32% ✔️ Подводим итог: Компания весьма интересна за счет развития отрасли облачных вычислений, а также в целом спроса на обработку данных. Фундаментально компания смотрится довольно крепко и надежно. 👉 Было полезно? Поделись и подпишись на наш канал @investmag #ревью #DLR

Align Technology, Inc (Inc) 🇺🇸 🗓14 лет из 15 бумаги росли с 08.04 по 04.05 📊Средняя рост: +12,92% (+448,99% годовых) 📈Максимальный рост : +50,18% 📉Максимальное падение : -3,86% ОБЗОР ALIGN TECHNOLOGY 💎 Align Technology #ALGN - технологическая компания, разрабатывающая инновационное оборудование и программное обеспечение для стоматологических организаций. Проектирует и производит систему Invisalign, самую современную в мире систему четкой центровки, интраоральные сканеры и услуги iTero, а также программное обеспечение CAD/CAM. Компания постоянно внедряет инновации в свою работу. На счету у Align Technology более 62 000 планов лечения, на серверах хранится более 36 терабайт данных, проведено более 380 млн транзакций и поставлено почти 1 млн брекетов. Структура выручки Align Technology, Inc: Реализация продукции Invisalign - 86% Продажи внутриротовых сканеров и прочей продукции - 14% 🗺 География распределения доходов: Южная и Северная Америка – 61% Международные рынки - 39% 🔸 Сильные стороны компании: - Активно развивающийся бизнес с растущими денежными потоками - Сильные инновации, компания ушла далеко вперед своих конкурентов - Низкая долговая нагрузка - Высокая маржинальность 🔸 Слабые стороны компании: - Малая капитализация, высокая волатильность бумаги - Завышенная цена акций по фундаментальным показателям, все же бизнес больше не про IT, а про технологии изготовления брекетов и их применение 🔹 Возможности: - Международная экспансия. Компания уже сейчас выходит на новые рынки. Напрямую - Гана; или через дистрибьютора - Сербия, Узбекистан, Грузия, Нигерия, Кения, Египет. - Большая вероятность смены нисходящего тренда после падения цены акции на 45% 🔹 Угрозы: - Конкуренция в отрасли. Основными конкурентами на рынке стоматологического оборудования являются: DENTSPLY SIRONA Inc. и Danaher Corporation. 📊 Финансовые показатели компании: Оценка стоимости P/E = 44,58 P/B = 9,50 P/S = 8,71 Рентабельность ROA = 14,33% ROE = 23,87% ROS = 19,53% L/A = 39,03% Рентабельность по EBITDA = 27,45% ✔️ Подводим итог: Заслуживающая внимания компания в не совсем обычной сфере бизнеса для инвестора. Компания высокорентабельна и широко известна в Штатах. Align Technology развивается высокими темпами и это видно по увеличивающейся выручке от года к году. Что смущает? Высокие мультипликаторы стоимости и краткосрочная техническая картина. 👉 Было полезно? Поделись и подпишись на наш канал @investmag #ревью #ALGN

CSX Corporation (CSX) 🇺🇸 🗓13 лет из 15 бумаги росли с 07.04 по 27.04 📊Средняя рост: +5,97% (+190,17% годовых) 📈Максимальный рост : +13,04% 📉Максимальное падение : -1,25% ОБЗОР CSX 🚂 CSX Corporation #CSX - американская холдинговая компания, специализирующаяся на железнодорожных перевозках и недвижимости. Компания была основана в 1980 году при слиянии Chessie System и Seaboard Coast Line Industries. Различные железные дороги бывших Chessie System и Seaboard Coast Line Industries, были объединены в 1986 году в одну линию, которая стала называться CSX Transportation. Структура доходов от перевозки сырья: Химикаты - 20% Интермодальные контейнеры - 17% Уголь - 14% Сельскохозяйственная продукция - 12% Лесная продукция - 8% Автомобильные товары - 7% Металлы - 7% Минералы - 5% Удобрения - 5% Другое - 5% 📈 Перспективы: Компания настроена на сокращение уровня аварийности поездов в течение всего года и на дальнейшем сокращении инцидентов связанных с человеческим фактором. В 2022 году CSX будет сосредоточена на привлечении новых сотрудников, а также расширении использования профилактических мероприятий для избежания новых аварий. Также CSX объявила о сотрудничестве с Wabtec, которая поможет компании модернизировать ее локомотивы, чтобы максимально снизить вредные выбросы парниковых газов. 🔸 Сильные стороны компании: - Высокая маржинальность и рентабельность CSX - Растущие денежные потоки компании - Диверсификация перевозок (перевозятся разные товарные группы) 🔸 Слабые стороны компании: - Высокая цена акций по мультипликаторам стоимости - Высококонкурентная бизнес-среда. Основным ж/д конкурентов является Norfolk Southern Railway, работающая на большей части территории компании - Низкие дивиденды в отрасли 🔹 Возможности: - ESG-инвестирование. Повышенный спрос на акции возможен, так как железные дороги - это один из наиболее экономичных и экологически эффективных средств транспортировки товаров по суше. - Продолжение поддержания котировок акций компании за счет байбэка - Увеличение спроса на уголь в США 🔹 Угрозы: - Неблагоприятная техническая картина вкупе с фундаментальной перегретостью акций - сигнализируют о большой вероятности продолжения падения бумаги, как минимум до уровня $33,3 за акцию - Рост цен на топливо 📊 Финансовые показатели компании: Оценка стоимости P/E = 20,46 P/B = 5,73 P/S = 6,18 Рентабельность ROA = 9,41% ROE = 28,84% ROS = 30,19% L/A = 66,69% Рентабельность по EBITDA = 56,64% ✔️ Подводим итог: Необычный бизнес для российского инвестора, однако такие компании вполне успешно функционируют и существуют на западе. Инвестировать или нет? В первую очередь необходимо понять - для чего вам это? Если для получения пассивного дохода, то однозначно нет. Однако если для получения прибыли в не самой долгосрочной перспективе и диверсификации портфеля акций, то да. Но, надо помнить и о рисках - поэтому входить в бумагу необходимо от уровней - например в $33,3 за акцию или даже $30 за бумагу. 👉 Было полезно? Поделись и подпишись на наш канал @investmag #ревью #CSX

Catepillar Inc. (CAT) 🇺🇸 🗓13 лет из 15 бумаги росли с 06.04 по 27.04 📊Средняя рост: +3,76% (+92,38% годовых) 📈Максимальный рост : +10,01% 📉Максимальное падение : -3,46% ОБЗОР CATERPILLAR 🚧 Caterpillar #CAT - одна из ведущих корпораций по производству спецтехники в мире. Штаб-квартира компании располагается в Соединённых Штатах. Компания выпускает землеройно-транспортную технику, строительное оборудование, дизельные двигатели, энергетические установки и другие продукты. Среди них: специализированная обувь, защищённые мобильные телефоны и смартфоны. 🗺 Выручка по регионам: Северная Америка - 50% Азиатско-Тихоокеанский регион - 25% Европа, Ближний Восток и Африка - 24% Латинская Америка ~1% Выручка по сегментам: 1) Строительство (промышленная техника: бульдозеры, экскаваторы и т.д.) 2) Добыча ресурсов (продажа шахтам идентичного оборудования) 3) Энергия и транспорт (добыча нефти и газа, генерация энергии - электрогенераторы, транспорт) 4) Финансовые услуги (кредиты, лизинги, страховка) 🔸 Сильные стороны компании: - Бренд с мировым именем - Имеет сильный портфель продуктов для любого сферы применения в рамках своей отрасли - Приобретение Bucyrus, EMD и MWM расширило долю рынка компании и укрепила её позиции 🔸 Слабые стороны компании: - Высокая доля выручки с Европы. На нее приходится почти четверть общих доходов Cat - Значительная зависимость от тяжелого оборудования, низкая диверсификация выручки - Высокий долг компании 🔹 Возможности: - Активизация строительства и добычи полезных ископаемых на развивающихся рынках будет способствовать продажам Cat - Будущие тенденции, такие как автомобили, работающие на природном газе, могут предоставить Cat новые возможности для развития - Высокий потенциал цифровизации и автоматизации продуктов, услуг 🔹 Угрозы: - Жесткая конкуренция со стороны Joy Global, которая модернизирует и создает свои новые мощности в Китае - Высокая инфляция и замедление строительства в США и Китае могут стать серьезной проблемой для компании - Потребность в продуктах Cat может быть непостоянной, так как добыча полезных ископаемых зависит от цен на материалы и политической стабильности 📊 Финансовые показатели компании: Оценка стоимости P/E = 18,50 P/B = 7,27 P/S = 2,36 Рентабельность ROA = 8,06% ROE = 42,22% ROS = 12,74% L/A = 80,05% Рентабельность по EBITDA = 21,67% ✔️ Подводим итог: Одним из главных положительных факторов является то, что Байден планирует потратить на развитие инфраструктуры США около $165 млрд. Разумеется Caterpillar выиграет от принятия такого рода решений. Также из интересного - компания планирует начать продажи своей первой водородной генераторной установки уже в этом году. Так или иначе на сегодняшний день акции Cat торгуются довольно дорого, примерно на 25-30% выше своей средней стоимости на бирже за последние 5 лет. Да и техническая картина не внушает оптимизма. Именно поэтому стоит присмотреться к бумаге только после её коррекции до уровня в $190 и уже тогда принимать решение о покупке. 👉 Было полезно? Поделись и подпишись на наш канал @investmag #ревью #CAT

Mastercard Incorporated (MA) 🇺🇸 🗓13 лет из 15 бумаги росли с 05.04 по 03.05 📊Средняя рост: +6,31% (+116,54% годовых) 📈Максимальный рост : +28,53% 📉Максимальное падение : -6,2% ОБЗОР MASTERCARD 💳 MasterCard #MA - международная платёжная система, транснациональная финансовая корпорация, объединяющая миллиарды потребителей, тысячи финансовых учреждений, миллионы торговцев и предприятия по всему миру. Главная штаб-квартира компании находится в округе Уэстчестер, штат Нью-Йорк, США. Основной заработок компании заключается в получении комиссии за транзакции. Банки эмитируют карты, а платежная система обеспечивает их работу. 📈 Перспективы компании: Согласно прогнозам компаний GlobalData и Worldpay, доля наличных платежей к 2024 г. значительно сократится. Банковские же карты станут более популярным способом расчетов. Для многих становится открытием, что в мире карты банков не так распространены как в России. Также по всему Земному шару будет продолжать набирать популярность использование цифровых и "телефонно-часовых" оплат через смартфон с помощью технологий NFS. Объем рынка бесконтактных платежей в различных регионах мира, согласно исследованиям Juniper Research, увеличится в 2 раза к 2024 г. 🔸 Сильные стороны компании: - Стабильные финансовые показатели компании - Отличные показатели рентабельности и маржинальности бизнеса - Широкое присутствие компании. MasterCard работает более чем в 210 странах мира и в 150 различных валютах 🔸 Слабые стороны компании: - Конкуренция в отрасли. Платежная индустрия во всем мире очень конкурентоспособна, глобальные платежи Visa, American Express, Union Pay, Rupay, Paypal и многие другие составляют прямую конкуренцию Mastercard, что приводит к потере доли рынка и сокращению прибыли. - Многочисленные судебные иски в сторону компании - Очень высокая стоимость компании по мультипликаторам 🔹 Возможности: - Развивающиеся рынки. Развивающиеся страны будут по-прежнему оставаться странами с растущей экономикой для цифровых платежей и транзакций - Возможность продолжения и развития работы с криптовалютой 🔹 Угрозы: - Активное развитие финтех-фирм и применение ими своих платежных систем - Криптовалюта и развитие средств оплаты в ней могут сильно повлиять на доходы компании - Ужесточение контроля со стороны государства - Развитие национальных систем у некоторых стран мира (UnionPay, МИР и тд.) 📊 Финансовые показатели компании: Оценка стоимости P/E = 40,95 P/B = 48,19 P/S = 18,84 Рентабельность ROA = 24,38% ROE = 133,89% ROS = 46,00% L/A = 80,40% Рентабельность по EBITDA = 60,71% ✔️ Подводим итог: У платежных систем все еще есть потенциал к росту, еще существуют страны где можно развивать бизнес и предлагать свои услуги. Однако таких стран с каждым годом становится все меньше, плюс увеличивается давление на компанию и в целом платежи со стороны крипто-сообщества, а также конкурентов отрасли. Эти ребята могут, как минимум - серьезно снизить маржинальность компании. Помните, что вы покупаете акции с чудовищно высокой фундаментальной оценкой, инвесторы уверены, что еще несколько десятилетий компания будет развиваться также хорошо, как и сегодня. Однако это может быть совсем не так очевидно. 👉 Было полезно? Поделись и подпишись на наш канал @investmag #ревью #MA

The Home Depot, Inc (HD) 🇺🇸 🗓13 лет из 15 бумаги росли с 04.04 по 27.04 📊Средний рост: +4,21% (+70,32% годовых) 📈Максимальный рост : +13,81% 📉Максимальное падение : -3,1% ОБЗОР HOME DEPOT 🛠 The Home Depot #HD - американская торговая сеть, крупнейшая на планете по продаже инструментов для ремонта и стройматериалов. Штаб-квартира компании находится в Винингсе (штат Джорджия). Сеть оперирует магазинами в США, Канаде, Мексике и Китае. Выручка по сегментам: Строительные материалы - 35% Декор - 33% Hardlines - 32% 📈 Перспективы компании: В Национальной ассоциации риэлторов (NAR) ожидают, что продажи новостроек в 2022 г. будут на высоком уровне. Также в ассоциации считают, что если спрос на покупку жилья все же будет снижаться (например, из-за повышения ипотечных ставок), то сама недвижимость может сохранить инвестиционную привлекательность. Из-за чего домовладельцы (с высокой долей вероятности) будут улучшать и ремонтировать ее - что в конечном итоге положительно скажется на потоках компании. 🔸 Сильные стороны компании: - Постоянно растущая как выручка, так и прибыль - бизнес активно и успешно расширяется - Соотношение цены и качества. Home Depot стремится предлагать лучшие цены и запустила программу Match and Beat. Таким образом, благодаря покупателям цены в Home Depot ниже конкурентов на 10%. - Эффективная стратегия BOPIS. Если кратко - развитие онлайн-продаж сильно повлияло на рост выручки компании. 🔸 Слабые стороны компании: - Высокое отношение обязательств компании к её активам - Отсутствие географической диверсификации, основные активы в Канаде и США - Позднее внедрение электронной коммерции 🔹 Возможности: - Расширение бизнеса компании за пределы Северной Америки - Дальнейшее увеличение онлайн-продаж - За счет покупки компаний испытывающих трудности компания может нарастить свою долю на рынке 🔹 Угрозы: - Растущий чистый долг компании может стать проблемой при активном повышении ставки ФРС - Интенсивная конкуренция. Lowe's, Amazon представляют серьезную угрозу для Home Depot 📊 Финансовые показатели компании: Оценка стоимости P/E = 19,36 P/B = (-187,61) P/S = 2,10 Рентабельность ROA = 23,07% ROE = 498,12% ROS = 10,87% L/A = 102,36% Рентабельность по EBITDA = 17,16% ✔️ Подводим итог: Сегодня компания торгуется чуть ниже своей средней фундаментальной стоимости за последние 5 лет. Да и технически мы находимся на неплохом уровне поддержки в $300. Однако всегда нужно помнить и о рисках, а именно: о растущей конкуренции, отставании компании Home Depot в IT-сегменте от своих соперников, а также о неопределенности перспектив жилищного сектора экономики. 👉 Было полезно? Поделись и подпишись на наш канал @investmag #ревью #HD

Yum! Brands, Inc (YUM) 🇺🇸 🗓14 лет из 15 бумаги росли с 01.04 по 26.04 📊Средняя рост: +7,95% (+166,99% годовых) 📈Максимальный рост : +30,36% 📉Максимальное падение : -5,58% @@investmag