Khtrader. Страница 125

2012 год — Bitcoin стоит 5$. Если бы вы купили 5 биткоинов по 5$, то сейчас у вас было бы состояние 21.170.000 рублей. 2017 год — Tesla стоит 41$. Если бы вы купили 10 акций Tesla за 410 долларов, то сегодня сняли бы 7000$. 2021 год — Пришло время совместить новейшие технологии с пассивным доходом. 📊 Delta XTrade – это симбиоз автоматизированного процесса торговли и популярных финансовых рынков. Почему вам стоит выбрать именно этот сервис? ▫️Идеальный баланс: минимум рисков, максимум прибыли. ▫️Прозрачность действий команды ▫️Свободный выбор рынков: фондовый, криптовалютный и форекс. Delta_Xtrade_Bot – технические решения для стабильной прибыли без сложных настроек. Подписывайтесь👇 #реклама

#экономика НЕДЕЛЬНАЯ СВОДКА ПО США Ситуация в экономике США на прошлой неделе оставалась позитивной 1️⃣На первой картинке новые заявки на пособия по безработице. Кол-во новых обращений на прошлой неделе снизилось к 184 тыс. заявок, рынок ожидал 215 тыс. заявок. 2️⃣ На второй картинке - розничные продажи (индекс Redbook), которые после всплеска на черной пятнице вернулись к 15% относительно прошлого года, что также прилично. ВЫВОД ▪️Новые заявки на пособия вышли на исторические минимумы, но это не связано с рекордными показателями рынка труда, видимо народ не хочет, или больше не может подаваться на пособия – это можно расценить, как снижение будущего спроса, и видимо, это также влияет на потребительские настроения. ▪️При этом, розничные продажи продолжают бить рекорды, здесь точно влияние высокой инфляции, американцы покупают, пока дешево. @khtrader

​#доллар ФРС И ДОЛЛАР В ноябре индекс неопределенности монетарной политики ФРС продолжил снижаться, что сдерживает рост доллара На картинке: ▪️Синяя линия - показатель неопределенности ДКП от ФРС, и мы видим, что уже в ноябре показатель продолжает неспешно снижаться; ▪️Рыжая линия - индекс доллара в годовой динамике (от года к году). ▪️накопилась выразительная дивергенция между показателями, видимо рынок уже заложил сценарий сворачивания QE с переходом к повышению ставок летом 2022 года (если судить по фьючерсным кривым). ВЫВОД 1️⃣На мой взгляд, сейчас удобный момент для сюрприза от ФРС, вряд ли это смягчение риторики, но вполне возможна пауза и не внятное заседание на следующей неделе. Этого будет достаточно для расширения аппетита к риску и рождественского ралли. Все будет зависеть от данных по инфляции в ноябре, которые выйдут завтра. 2️⃣Если инфляция выйдет ниже ожиданий, что маловероятно, то прикрываясь пандемией, снижением цен на энергоносители, можно выразить обеспокоенность и понаблюдать еще месяц, прежде оглашения перехода к более жёсткой монетарной политике. @khtrader

#инфляция ИНФЛЯЦИЯ ПРЕДЛОЖЕНИЯ В США В октябре кол-во открытых вакансий было значительно выше ожиданий, что продолжает поддерживать инфляцию предложения На картинке: ▪️Синяя линия - соотношение открытых вакансий и занятого населения; ▪️Красная линия - годовая инфляция. ▪️Мы видим, что кол-во открытых вакансий продолжает расти быстрее, чем занятость, что обусловлено дисбалансом на рынке труда: требования вакцинации при трудоустройстве, осложнения при переезде в другой штат, из-за инфляции люди хотят более высокие зарплаты, кто-то потерял квалификацию - это все повышает инфляцию предложения, причем эти процессы регулировать не получится. ВЫВОД 1️⃣Как сказал Пауэлл, инфляция приобретает устойчивый характер, и снизить ее можно двумя путями: ужесточить ДКП, но это плохой вариант, снизить цены на сырье - это реально, чт уже делается. Второй вариант проблему не решит, но позволит ФРС взять паузу на квартал. 2️⃣Дисбаланс на рынке труда быстро точно не решится, тем более с учетом нового штамма. @khtrader

#нефть ФОРВАРДНАЯ КРИВАЯ WTI ▪️На прошлой неделе запасы на хабе Кушинг еще немного выросли, и уже значительно отступили от 3-летних минимумов — это нанесено бирюзовой областью с синей окантовкой. ▪️Фьючерсная кривая, которая нанесена рыжей линией, резко продолжает сокращать бэквордацию и уже выше сентябрьских уровней. ▪️Красной гистограммой нанесен фронтальный спред, который также продолжает отступать от максимумов. ▪️Белая гистограмма отображает базис, т.е. связь спот-фьючерс. Базис на прошлой неделе был в ноле, т.е. спотовые цены равны фьючерсным, немного нарушает теорию, но допустимо. ВЫВОД Давно уже писал, что рассмотренные метрики копируют цикл 2018 года, на сегодняшний день рынок нефти приходит в себя, как минимум перекупленость сняли. Для медведей, очень важен переход к контанго по фьючерсной кривой и ухода фронтального спреда ниже ноля. @khtrader

#реклама Отпишитесь от всех телеграм-каналов! Мы серьезно! У вас появилась возможность убить двух птиц 🦅 одним камнем. Брук (Андрей), автор канала Brook 🍏 Out of Box Traiding живет в Лондоне. Он закончил Stanford University, HEC и Oxford SAID Business School, работал во многих ведущих международных фирмах в США и Англии и знает эту кухню рынка, как говорят, изнутри. Брук узнает о всех самых важных слухах и инсайтах еще до того, как они появляются в новостных лентах. И безвозмездно делится своими мыслями со своей верной аудиторией. Чтобы понять его стиль – надо полистать страницы Канала. Совсем недавно Канал стал заниматься и криптой. Lucky (Денис) - один из ведущих крипто-тредеров на постсоветском пространстве. Он также ведёт практические занятия по крипте в аффилированном учебном канале. А еще у них есть своя торговая комната, учебный чат и даже своя библиотека 📗📕 Это на 💯 авторский канал с живой интерпретацией новостей и торговых идей. 💭Все что вы здесь услышите – вы больше не услышите нигде. Подпишитесь на канал, понаблюдайте за ним неделю и вы гарантировано отпишитесь от всех других источников 👇

​#нефть ОТЧЕТ МИНЭНЕРГО США ▪️Мировой спрос на сырую нефть в ноябре 2021 оценивается в 99,73 мб\д - это на 1,2 мб\д больше, чем в октябре. В 2021 году ожидается рост спроса на 5,1 мб\д который составит 96,9 мб\д. ▪️Предложение нефти в ноябре составило 99 мб\д., что на 1,15 мб\д больше, чем в октябре, продолжает восстанавливаться добыча в США и наращивает ОПЕК+. В 2021 году среднесуточное предложение нефти оценивается в 95,63 мб/д. ▪️Запасы в странах ОЭСР в ноябре снизились на 10 млн. баррелей до 2767 млн. баррелей, и в декабре ожидается сокращение запасов нефти. ВЫВОД 1️⃣Минэнерго понизило объем спроса в IV квартале текущего года и в I квартале 2022 года из-за «Омикрон», но почему-то только вскользь упомнили о сделке импортеров, что весьма странно, т.к. ОПЕК на фоне этой информации уже предрек профицит рынка в декабре на 400 тб/д. Видимо партия сказала не нагнетать. 2️⃣На картинке мировой баланс рынка нефти и цены на Brent с прогнозом на следующий год – вот такие прогнозы  3️⃣Стоит помнить, что все эти цифры, это оценочные суждения, которые пересматриваются постоянно, но народ на рынке их смотрит. @khtrader

#нефть ЗАПАСЫ В МИРЕ Состояние запасов нефтепродуктов на ведущих хабах на прошлой неделе от Platts По часовой стрелке: ▪️Запасы в Японии от Platts снова не вышли, взял данные топливной ассоциации Японии, и мы видим, что запасы в Японии на прошлой неделе немного выросли; ▪️В Сингапуре небольшой рост запасов, но показатель очень низко; ▪️Запасы в Фуджайра, ОАЭ снова резко снизились, и расположились ниже годовой средней. Не ясно, как так считает Platts, но имеем, то, что имеем; ▪️Запасы нефтепродуктов в США немного подросли, но все еще низко. ВЫВОД 1️⃣Ситуация со спросом на нефтепродукты достаточно устойчива по всем направлениям, и это несмотря на низкий топливный сезон в странах ОЭСР. 2️⃣Вчера API также выдало рост запасов нефтепродуктов на конец прошлой недели в США, посмотрим на данные Минэнерго. @khtrader

​#нефть ЭКВАТОР НЕДЕЛИ Инфофон: ▪️Китай в ноябре импортировал на 1,2 мб/д больше, чем в октябре. Также Банк Китая смягчил ДКП, что в целом поддержало рынки. ▪️Саудовская Аравия повысила цена на свои сорта на январь, причем цены сильно повышены на Ближний Восток, США, на Европу ниже декабрьских. ▪️США ввели санкции против Ирана - доигрались персы, пошла эскалация, возможен новый виток напряжения на Ближнем Востоке, уже пошли заявления об атаках на Саудовские объекты. ▪️Вышел ежемесячник от Минэнерго США по рынку нефти, в котором снизили прогнозы по спросу из-за "Омикрон", но почему-то не учли соглашение импортеров, хотя вскользь упомянули, возможно, ежемесячник составлялся до соглашения. ▪️По данным API запасы нефти на прошлой неделе в США сократились на 3 млн баррелей, а вот запасы нефтепродуктов существенно выросли. Техника: ▪️Цена сделала высокую коррекцию и уперлась в ранее пробитую трендовую диагональ, которая была поддержкой 1,5 года, также здесь 50% коррекции от хая года. ▪️Если рынок пройдет дальше, то запуститься новый бычий фрактальный канал с целями на 78, там уже 62% коррекции от хая года - вполне себе живой сценарий. ▪️В продолжении нисходящего движения можно быть уверенными только пробоя 67-66 по Brent. ВЫВОД Весьма странная картина на рынке: бушует "Омикрон", вводятся ограничения на авиаперелеты, импортеры начинают выбрасывать стратегические запасы нефти общим объемом 70 млн баррелей, ОПЕК+ продолжает наращивать добычу, и это все в низкий автомобильный сезон в США, а нефть растет, причем сильно. Очень похоже на проделки роботов в угоду хеджеров, например Голдман, учувствует в реализации программы хеджирования ПАМЕКС. @khtrader

#трейдинг ТЕХНИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ Еженедельный технический анализ финансовых рынков. Выпуск №56 от 06.12.2021г ▪️Разберем базовые сценарии по активам на финансовых рынках, а именно: товары (газ, нефть, золото, медь, пшеница и кукуруза), валюты (доллар, евро, фунт, новозеландец, австралиец, канадец), а также, РТС, рубль и S&P500. ▪️Данный обзор является продолжениям воскресного видео с еженедельными прогнозами финансовых рынков. СМОТРЕТЬ ВЫПУСК 👇

#реклама ​▪️Профессиональный трейдер Степан всегда добивается своих целей и стремится к совершенству. ▫️Его уникальная торговая стратегия формировалась годами. За его спиной многолетний опыт торговли, которым он активно делится у себя на основном канале. ▫️На основном и крипто каналах можно увидеть актуальные идеи по рынку, ВЫСОКОТОЧНЫЕ торговые рекомендации, видео обзоры рынков, прямые эфиры, в которых Степан, в режиме реального времени, будет разбирать рынки и сразу же давать свою торговую рекомендацию. ▪️В добавок ко всему Степан планирует провести ПРЕДНОВОГОДНИЙ КОНКУРС »Take Profit« с призовыми фондом 500.000рублей! Для участия необходимо написать Администратору канала. https://t.me/northerntrad_channel

​#экономика ДОЛГИ В США №2 В продолжение предыдущего поста еще одно важное наблюдение, которое, как мне кажется, сигнализируется о долгосрочных низких процентных ставках и объясняет вектор мягкой ДКП от ФРС На картинке: ▪️Синяя линия - это баланс активов и пассивов коммерческих банков в США. Обратите внимание на восходящий тренд с начала 00-х годов, это говорит о том, что избыточные резервы растут, что и создает "денежный навес" в экономике. Под эту функцию подгоняется денежная база, которая за последние 2 QE (с конца 00-х) взлетела в 4 раза (нет на картинках). ▪️Зеленая линия - это монетизация экономики (ВВП), т.е. соотношение денежной массы к ВВП. Здесь стоит отметить, что рост данного показателя дело позитивное, т.к. обеспеченность экономики деньгами растет, но вот эти деньги, судя по синей линии не востребованы, и оседают в избыточных резервах. ❗️Ну и важный момент: накачка ликвидностью через QE и создание денег коммерческими банками сильно увеличивает денежную массу, но она держится за счет кредитования под ценные бумаги и предложение денег от ФРС. И здесь есть огромный риск, который сейчас растет экспоненциально, усиливаясь неопределенностью со стороны пандемии, монетарной политики и плохих потребительских настроений. В таких условиях нельзя пугать рынок, иначе он начнет складываться, а это вызовет волну дефолтов, т.к. кредиты выдаются под залог ценных бумаг, и это фундамент монетизации экономики США, т.е. по-сути, переход от QE к QT приведет к демонетизации экономики США, т.е. экономическому кризису. ВЫВОД 1️⃣Задача перед ФРС стоит крайне сложная, т.к. инфляция предложения не поддается регулированию, кроме давления на сырьевые цены, поэтому и считаю, что цены на нефть будут снижаться дальше. Крайне важным является фискальный бюджет и действия Байдена по налогам. 2️⃣Когда углубляешься в эти дебри, создается впечатление, что вся американская финансовая система висит на волоске лет 20, и при этом, им удается как-то выйти сухими из воды, каждый раз заливая ликвидностью проблемы. @khtrader

​#экономика ДОЛГИ В США Слежу за ростом совокупных объемов кредитов в США, которые растут 9 недель подряд, и решил посмотреть на структуру кредита в США. Ситуация открылась совсем с другой стороны На верхней картинке: ▪️Черная линия - совокупный объем кредитования в США; ▪️Красная линия - кредитование под залог ценных бумаг (акции, облигации, депозитные сертификаты, кроме производных активов); ▪️Синяя линия - объем потребительского кредита; ▪️Зеленая линия - коммерческий и промышленный кредит (самый важный в оценке делового цикла). Нижняя картинка: ▪️Синяя линия - кредитование под залог ценных бумаг; ▪️Красная линия - широкий индекс фондового рынка США (Wilshire 5000). 1️⃣Проанализировав структуру кредита (все направление не вошли в пост) пришел к выводу, что ничего хорошего для перспектив делового цикла нет, как я раньше считал. Рост объемов кредитования обусловлен ростом кредита под залог ценных бумаг - это неторговые ценные бумаги, но исходя из нижней картинке, мы видим, что чем выше цены на активы фондового рынка, тем больше растет кредитование под залог финансовых активов. Вероятней всего - это не связано с увеличением левериджа на финансовом рынке, но куда деваются кредитные деньги сказать сложно. 2️⃣Да можно предположить, что в условиях высоких цен на финансовые активы, компании выгодно отдавать их в залог, но что будет, если цены на финансовые активы начнут складываться - это вызовет волну повышения залоговых требований, или возврата этих кредитов кредиторами. ВЫВОД Ну что, можно с уверенностью сказать, что на финансовом рынке США образовался еще один пузырь, который порожден экспоненциальным ростом цен на финансовые активы. Самый важный вопрос. в котором нужно разобраться, куда деваются деньги от кредита под залог ценных бумаг, если они реинвестируются в фондовый рынок, то дело дрянь, и эта секьюритизация приведет к новому финансовому кризису, если ФРС будет действовать грубо. @khtrader

ОПРОС ▪️На прошлой неделе аудитория промазала с прогнозом (гистограмма) в оценках рынка нефти (черные точки на картинке), рынок закрыл неделю ниже цены на момент опроса. ▪️На сегодня счет 71/75 в пользу рынка, а вероятность попадания аудиторией снизилась до 48,6%. ▪️Вообще, пока идем с распределением попаданий хорошо, но за 3-летнюю историю опросов, мы еще ни разу не опередили рынок по попаданиям. ❗️Из этого можно сделать выводу, что вероятность не на стороне трейдера, поэтому спасет соотношение в сделке, согласно результатов опросов, даже 1:2 подойдет. @khtrader

#аналитика ЕЖЕНЕДЕЛЬНЫЙ АНАЛИЗ Еженедельный прогноз финансовых рынков. Выпуск №82 от 04.12.2021г Такого вы не найдете в СМИ!!! ▪️Макроэкономика, аппетит к риску, технический и фундаментальный анализ финансовых рынков, сентимент, выводы и мои позиции на рынке - об этом всем в выпуске. ▪️В видео затронул тему текущего риск-офф, и его фундаментальных основ, на мой взгляд, боятся пока нечего. Также затронул тему делового цикла, ситуации перед заседанием ФРС и риторике Пауэлла. Более подробно остановился на рынке нефти, газа и золота. Ну и много о ситуации с рисками для финансовых рынков. СМОТРЕТЬ ВИДЕО 👇

#реклама Мне много кто писал в личку, просили посоветовать где лучше всего пройти обучение по трейдингу 👉🏻 Рад представить вам базовый курс по техническому анализу: - https://angelovschool.getcourse.ru/analiz Автор - Дмитрий Моисеев, более 20 лет на рынке, настоящий академический преподаватель. Раньше он обучал аналитиков у брокеров, у него даже своя книга издана об анализе. 👉🏻Это ценный материал для вашего же развития, а стоимость курса символическая, всего 350р. Что вы получаете после обучения: ▫️Знания основ технического анализа. ▫️Понимание структуры и работы с рисками и капиталом. Вообщем это тот, за кого не будет стыдно! 👉🏻 Узнать подробнее - https://angelovschool.getcourse.ru/analiz

#риски ТЕД-СПРЕДЫ Связь ставок внутри страны и на международном рынке в Лондоне по валютам фондирования Средняя по рынку ТЕД-спредов (желтая линия) на неделе резко снизилась, но остается высоко, немного напряжение на международном валютном рынке снизилось. Все показатели синхронно снижались, кроме спреда по доллару, он потихоньку нарастает, т.е. спрос на доллары устойчивый, но спред по евро, хоть и снижается, но очень высоко, прямо указывает на повышенный спрос на евро. ВЫВОД 1️⃣На мой взгляд, шансы у доллара все еще высоки, здесь даже стоит сказать, что шансы у евро вырасти, высоки, что конечно опустит доллар. По остальным резервным валютам ничего интересного, спрос на фунт самый слабый. 2️⃣Также стоит отметить, что снижение на конец прошлой недели сигнализирует о снижении уровня риск-офф, может сегодня мы и наблюдаем разворот аппетита к риску, но надо судить по закрытию дня. @khtrader

​#риски РИСК-ОФФ И ЗОЛОТО Немного странно выглядит золото в текущем локальном цикле риск-офф, все защитные активы растут, только золото остается под давлением На картинке: ▪️Красная линия - пара EUR/CHF, важная валютная пара для мерила рисков, также, как и NZD/JPY (CHF) AUD/JPY (CHF), т.е. сырьевые валюты к защитным; ▪️Синяя линия - это соотношение медь к золоту. ▪️Мы видим, что на валютном рынке наблюдается масштабный риск-офф, что должно было привести к росту золота и снижению меди, но этого не происходит, весьма странная ситуация, видимо верят в рождественское ралли. Но, что если риск-офф продолжится и на текущей неделе, что вполне вероятно, тогда медь не выдержит и съедет ниже, а золото должно бы подрасти. ВЫВОД 1️⃣Очень странная ситуация, вероятно по золоту настолько напугали аналитики инвесторов ужесточением ДКП, что даже растущий риск больше не повышает спрос на этот защитный актив. 2️⃣Я ожидаю риск-офф до заседания ФРС, если это произойдет, то коэффициент медь к золоту должен пойти вниз, т.е. снижение цен на медь и рост (боковик) цен на золото, или рост золота при боковой меди. @khtrader