Khtrader. Страница 126

#нефть НЕДЕЛЬНЫЙ ДИАПАЗОН ПО WTI Вашему вниманию недельные уровни, рассчитанные по стохастической математике (статистика) Уровни на текущую торговую неделю по WTI (СМЕ): ▪️Торговый диапазон – 68,5 – 65,6; ▪️1-е ст. отклонение сверху – 70,15 вероятность коррекции 87% (т.е. риск продолжения тренда 13%); ▪️1-е ст. отклонение снизу – 63,51 метрики вероятности те же. ==================================================== 1️⃣Брать контртрендовые сделки можно от границ торгового диапазона, но вероятность возврата не надежная, а вот от первых ст. отклонений или за их пределами уже вероятность поинтересней. Стрелочки – это направления, т.е. определены возвраты, необязательно движение цены по стрелкам, еще раз – это просто направления. 2️⃣Еще раз о способе применения, я использую эти уровни в дополнение к ТА и фундаментальному анализу, когда цена подходит или выходит за пределы 1 ст. отклонений, для меня вероятность коррекции повышается. @khtrader

​#риски ПРЕМИИ ЗА РИСК На прошлой неделе кривые доходности начали загибаться на дальнем крае Средняя по рынку премий за риск (разница между ставками рынка капитала и денежного рынка) на прошлой неделе начала угрожающе снижаться, но пока все в рамках коррекции – это нанесено желтый пунктирной линией. Внутри корзины наблюдается синхронное снижение премий за риск, т.е. дальние ставки относительно ближних снижаются. ВЫВОД 1️⃣Ситуация на рынке премий за риск пока неопасна, но тенденция не очень, т.к. может указывать на ошибочную политику центральных банков, в первую очередь ФРС, что через несколько лет может привести к рецессии в экономике и снижению фондового рынка. 2️⃣На неделе выйдут пересмотренные данные по ВВП ЕС, Великобритании и Японии в III квартале, также индекс настроений в Германии. Китай выпустит статистику по внешней торговле, в т.ч. и по импорту нефти, также выйдут данные по инфляции за ноябрь, денежной массе и кредитовании. 3️⃣В США выйдут данные по производительности труда в III квартале, числу открытых вакансий на рынке труда за ноябрь, данные по инфляции в ноябре и блок от Мичиганского института с предварительными данными потребительского сентимента. 4️⃣В монетарном мире пройдут заседания Банков Австралии и Канады. Также слово будет держать Легард и члены ЕЦБ. @khtrader

​#реклама Основываясь на опыте с 1996 года, автор книги "Маржинальность рынка" и организатор команды Trader’s University покажет высокоточные точки входа по валютному, фондовому и крипторынку. А также расскажем как правильно инвестировать. В январе будет конкурс (На демосчетах) "Битва трейдеров" с призовым фондом в 1 000 000 рублей. Канал полезен как начинающим трейдерам, так и профессионалам, стремящимся повысить свой уровень. 💎За подписку Вы получите бесплатный авторский курс: "Как правильно торговать и зарабатывать на криптовалютном рынке". 📩 После подписки пишите Администратору данного канала канала - "Хочу курс".

#золото КОНФЕРЕНЦИЯ ПО РЫНКУ ЗОЛОТА Провели на мой взгляд, интересный разговор с коллегами на тему ситуации и перспектив рынка золота. Весьма конструктивная беседа несмотря на разные горизонты прогнозирования Участники: ▪️Александр Кубышкин - инвестор, финансист, автор популярного видеоблога "ФинФак". ▪️Эрик Найман - инвестор, управляющий активами, популярный автор книг. ▪️Халепа Евгений - трейдер, экономист и финансовый аналитик. Затронули темы защитной функции золота, и порассуждали на тему почему это так, также оценили текущую ситуацию на рынке ввиду смены вектора в монетарной политике и ответили на вопрос, чем лучше поторговать на рынке золота. СМОТРЕТЬ ВИДЕО 👇

​#валюты ПОЗИЦИИ СОТ Распределение позиций СОТ на валютных фьючерсах, торгуемых на СМЕ, на прошлой неделе выглядели следующим образом: 🇦🇺Чистая спекулятивная позиция по кенгуру (AUD - сиреневая линия) резко снизилась и остается в медвежьей зоне; 🇯🇵Чистая спекулятивная позиция по йене (синяя линия) остается в широком боковике глубоко под нолем; 🇨🇭 Позиция во франке (бордовая линия) показатель относительно прошлой недели плоский, и пока глубоко ниже ноля; 🇪🇺Позиция по евро (бежевая линия) уплощается выше ноля, как-то спекулянты не верят в дальнейшее ослабление евро; 🇬🇧По фунту (красная линия) спекулянты довольно агрессивно наращивают шорты; 🇳🇿По новозеландцу (красная пунктирная) показатель хоть и отошел от максимумов, но все еще высоко; 🇨🇦По канадцу (зеленая линия) позиция спекулянтов на прошлой неделе уперлась в ноль, спекулянты разочаровались в нефти. ВЫВОД 1️⃣ Хеджеры взяли паузу в наращивании длинных позиций по доллару, что нанесено черной линией, это сигнализирует о локальных максимумах по DX. 2️⃣Укрепление йены и франка против сырьевых валют (канадец, австралиец и новозеландец) прекрасно иллюстрирует риск-офф, который царит на рынках вторую неделю подряд. @khtrader

#валюты ИНДЕКС ДОЛЛАРА ▪️На верхней картинке голубой областью нанесена авторская модель оценки индекса доллара. Модель на прошлой неделе уплощается на годовых максимумах. Осциллятор остается под нолем (черная гистограмма), что говорит о замедлении тренда моей модели. ▪️На нижней картинке, серая область — это чистая спекулятивная позиция, а красная - динамика DX в процентном отклонении от квартальной средней. Позиция спекулянтов на прошлой неделе вышли на исторические максимумы, что крайней важно, т.к. сигнализирует о перекупленности рынка. ВЫВОД 1️⃣Убеждение в локальной коррекции укрепилось, считаю, что локально доллар (DX) имеет шансы снизится в район 95 пунктов. 2️⃣Максимум на что могут рассчитывать быки, перехай с формированием медвежьей дивергенции. @khtrader

#золото ПОЗИЦИИ НА ФИНРЫНКЕ ЗОЛОТА ▪️На верхней картинке синей линией, нанесена чистая спекулятивная позиция по фьючерсам на золото; красная линия - это котировки фронтального фьючерса на золото. ▪️На нижней картинке объемы от недели к неделе во взаимных фондах инвестирующие в золото, как финансовое, так и физическое; красная линия – это динамика фьючерса на золото от квартала к кварталу. ▪️Объемы потоков во взаимные фонды на уходящей неделе резко выросли, с учетом боковика цены можно интерпретировать как приток капиталов, да и чистая спекулятивная позиция на фьючерсах подросла. ВЫВОД На мой взгляд, у рынка золота появился шанс на рост к 1920, но важной поддержкой выступает уровень 1760, если его пройдем, то проход к 1680 вопрос времени. @khtrader

​#нефть ПРОГНОЗ НА НЕДЕЛЮ На следующую неделю мой скоринг немного подрос - это отображено столбиками на картинке. На уходящей неделе прогноз снова не сбылся, т.к. средняя недельная цена снизился, а скоринг был в нейтральной зоне. Информационный фон: ▪️Распространение нового штамма по миру продолжает оказывать давление на рынки. Здесь сложно что-то внятное говорить, т.к. такие события сложно; ▪️Масла в огонь подлил ОПЕК+, оставив сделку без изменений, но в пресс-релизе есть приписка «заседание продолжается», т.е. надо рынком нефти повесили Дамоклов меч, и если медведи пожадничает, то будет экстренно запущен процесс устных интервенций; ▪️Запасы нефтепродуктов на ведущих мировых хабах потихоньку снижаются, что говорит об устойчивом спросе в мире. Но будет интересно посмотреть на запасы в ближайшие пару недель, возможно влияние штамма коронавируса не такое сильное, как было в марте 2020 года; ▪️Западные трейдеры возбудились о «нефти по 100», мол, все это временная коррекции, но выглядит это странно, т.к. энергетические агентства прогнозируют избыток нефти с I квартала 2022 года; ▪️Переговоры в Вене по МЭГАТЕ снова буксуют из-за позиции Ирана, которую называют деструктивной. ВЫВОД 1️⃣Ситуация на рынке запутывается с каждой неделей и появляется все больше неопределенности: с одной стороны, избыток рынка из-за действий ОПЕК+ и импортеров увеличивает спрос, со стороны предложения имеем возможное сокращение спроса из-за пандемии (пока неподтверждённое) – похоже на медвежий фон. Но ОПЕК+ повесил предупреждение для медведей, а ситуация с Ираном усложняется, снижение нефти может позволить США пойти на эскалацию с Ираном и повысить ставки в игре. 2️⃣Вот и думай: «Нефть покупать нельзя продавать», если котировки уйдут ниже 64, откроется оперативное пространство к 44 и ниже. Видимо там начнет подыматься вопрос о сокращении запасов в ОПЕК+ @khtrader

Где инвестору брать информацию о перспективных акциях на фондовой бирже? Как находить компании, которые потенциально принесут хорошую прибыль?

Можно, например, подписаться на аналитические терминалы от крупных агентств - Bloomberg или Refinitiv. Аналитика там качественная и оперативная. Но есть нюанс - стоит такая подписка несколько тысяч долларов в месяц. Плюс за каждый отдельный отчет тоже нужно заплатить.

💡Есть и другое решение - не менее качественное, но бесплатное! Можно получать информацию о перспективных компаниях из первых рук - на канале αβeta от его бессменных авторов, Дмитрия Котегова, CFA и Василия Белокрылецкого. Дмитрий и Василий - профессиональные финансовые аналитики. Они живут в мире цифр и биржевых котировок. Делают за вас всю работу и бесплатно дают ту информацию, за которую крупные инвестдома просят сотни долларов ежемесячно.

✅ Здесь вы найдете:
• актуальные идеи в американских и европейских акциях с наибольшим потенциалом роста;
• мнения крупнейших мировых инвестиционных банков простым языком;
• краткое освещение только важных событий.

⚠️ ТОП закрытых позиций за неделю:

• Alibaba #BABA, прибыль +18%
• Sunrun #RUN, прибыль +14.7%
• Mosaic #MOS, прибыль +13.5%
• Deer & Co #DE, прибыль +10.2%
• Lam Research #LRCX, прибыль +8.5%

💎 @aabeta - получайте ценный контент, экономьте время и зарабатывайте.
#реклама

#риски РЫНОК ЗАЩИТНЫХ АКТИВОВ

▪️Защитные активы на прошлой неделе еще немного снизились - это нанесено красной линией, которая отображает динамику корзины защитных активов в процентном отклонении, от квартальной средней.
▪️Синяя гистограмма (белый кант) - это средняя чистая спекулятивная позиция по корзине защитных активов. Мы видим, что именно спекулянты выступают двигателем рынка, и сейчас позиция на фьючерсном рынке по защитным активам продолжает снижаться ниже квартальной средней.
▪️Между показателями присутствует временной лаг: спекулянты чуть запаздывают с действиями, т.к. торгуют по тренду и можно ожидать снижение позиции спекулянтов.

ВЫВОД
«Положение чистой спекулятивной позиции продолжает намекать на начало масштабного «риск-он»: показатель так себя вел в 2016 и 2011 годах, после чего начинался широкий рост финансовых активов» - этот базовый вывод из прошлого выпуска продолжает превалировать.
❗️Накопившаяся дивергенция между показателями только начинает реализовываться!
@khtrader

#видео ТЕХНИЧЕСКИЙ АНАЛИЗ
Еженедельный технический анализ финансовых рынков. Выпуск №16 от 22.02.2021г

▪️Разберем базовые сценарии по активам на финансовых рынках, а именно: товары (газ, нефть, золото, медь, пшеница и кукуруза), валюты (доллар, евро, фунт, новозеландец, австралиец, канадец), а также, РТС, рубль и S&P500.
▪️Данный обзор является продолжениям воскресного видео с еженедельными прогнозами финансовых рынков.

СМОТРЕТЬ ВЫПУСК 👇
@khtrader

#нефть НЕДЕЛЬНЫЙ ДИАПАЗОН ПО WTI
Вашему вниманию недельные уровни, рассчитанные по стохастической математике (статистика)

❗️На прошлой неделе рынок, как и ожидал, скорректировался от верхней границы диапазона, но с учетом накопленного тренда, вероятность остается медвежьей

Уровни на текущую торговую неделю по WTI (СМЕ):
▪️Торговый диапазон – 60,37 – 57,37;
▪️1-е ст. отклонение сверху – 62,04, вероятность коррекции 87% (т.е. риск продолжения тренда 13%);
▪️1-е ст. отклонение снизу – 55,41 метрики вероятности те же.
====================================================
1️⃣Брать контртрендовые сделки можно даже от границ торгового диапазона, но вероятность возврата не надежная, а вот от первых ст. отклонений уже вероятность поинтересней.
2️⃣Из особенностей, стоит отметить нижнюю границу торгового диапазона – она приходится на техническую поддержку, поэтому движение к нижнему 1 ст. отклонению под вопросом.
@khtrader

#риски ПРЕМИИ ЗА РИСК
На прошлой неделе кривые доходности в развитых странах продолжили выгибаться

▪️ Средняя по рынку премий за риск (разница между ставками рынка капитала и денежного рынка) на прошлой неделе продолжает нарастать– это нанесено желтый пунктирной линией.
▪️Совсем плохим остается показатель в Японии (бордовая пунктирная линия), а лидировать продолжает США (бирюзовая линия), которая уже выше уровней 2017 года.

ВЫВОД
1️⃣Аппетит к риску возвращается с небывалой ранее силой, все в общем-то хорошо, пока волноваться по долгосрочным позициям нет причин. Текущая коррекция выглядит локальной.
2️⃣На текущей неделе выйдут данные по инфляции в ЕС, завтра свою речь скажет Пауэлл, а под конец недели выйдут данные по новым заказам на товары и доходы/расходы потребителей в США.
@khtrader

​#валюты ПОЗИЦИИ СОТ
Распределение позиций СОТ на валютных фьючерсах, торгуемых на СМЕ, на прошлой неделе выглядели следующим образом:

🌍Совокупно, по базовым валютам хеджеры на прошлой неделе продолжают скромно сокращать шорты по мажорам, что нанесено черной линией.
🇦🇺Ожидания по кенгуру (AUD - сиреневая линия) у спекулянтов остаются у многолетних максимумов, с учетом связи медь-австралиец пока оба актива отыгрывают свои ожидания;
🇯🇵Чистая спекулятивная позиция по йене (синяя линия) продолжает снижаться;
🇨🇭 Позиция во франке (бордовая линия) продолжает снижаться, причина - «риск-он» на рынках;
🇪🇺Позиция по евро (бежевая линия) также отступили от локальных максимумов;
🇬🇧По фунту (красная линия) на прошлой неделе еще немного подросла, пока ожидания отыгрываются и фунт крепче остальных мажоров;
🇳🇿По новозеландцу (красная пунктирная) показатель остается у локальных максимумов;
🇨🇦По канадцу (зеленая линия) на прошлой неделе продолжил сокращаться, но остается у пиков. С учетом корреляции нефть-канадец, спекулянты пока не верят в снижение рынка нефти.

ВЫВОД
1️⃣На мой взгляд, структура ожиданий на валютном рынке указывает на то, что спекулянты не ждут снижения котировок сырьевого рынка, с учетом колоссальных экспонент, которые мы увидели по меди, нефти, ранее по зерновым, платине – ожидать продолжения роста нерационально, т.к. рынки не растут до небес.
2️⃣А вот слабость по йене и франку намекает на усиливающийся «риск-он», с учетом этого фактора йена и франк остаются под давлением, а валюты Океании снова оживились. Почему есть ощущении, что это последний рывок перед затяжной коррекцией.
@khtrader

#валюты ИНДЕКС ДОЛЛАРА

▪️На верхней картинке голубой областью нанесена авторская модель оценки индекса доллара. Модель на прошлой неделе продолжает расти.
▪️Осциллятор (черная гистограмма) также нарастает.
▪️На нижней картинке, серая область — это чистая спекулятивная позиция, а красная - динамика DX в процентном отклонении от квартальной средней. Спекулянты на прошлой неделе совсем немного нарастили шорты, и позиция остается у минимумов 10 лет.

ВЫВОД
Пока план о боковом движении до средины весны сбывается и с технической точки зрения движение вниз по DX к 89,5, весьма вероятно.
❗️Нужно следить за лоем на 89, если недельная свеча закрепится ниже лоя, то сценарий отменяется и котировки поедут к 85-84.
@khtrader

​#медь СВЯЗЬ МЕДИ И ДЕЛОВОГО ЦИКЛА
Решил посмотреть на связь между PMI Composite, данные от агентства ISM с котировками меди, и вот что вышло

На картинке:
Синяя линия - динамика от года к году PMI Composite в США;
Красная линия - динамика от года к году цен на фьючерс меди;
Серая линия - чистая спекулятивная позиция на фьючерс меди в контрактах.

▪️Стоит отметить, что связь между показателями просматривается более четко именно в годовой динамике, линейно, коэффициент корреляции вообще 0,2, а в динамике 0,65 без подгонки. Что крайне редко, т.к. почти всегда линейные показатели имеют более высокие коэффициенты корреляции.
▪️Тем не менее, мы видим, что связь между показателями очень плотная. В январе деловой цикл в США замедлился, предварительные данные за февраль указывают на плоскую динамику делового цикла. В тоже время, чистая спекулятивная позиция на историческом максимуме с момента запуска торговли медным фьючерсом с 1986 года.
▪️Вместе с технической экспонентой, которую на наблюдали на уходящей неделе, оба рассмотренных условия указывают на шорт-сквиз на рынке меди, но вот оценить где будет точка разворота крайне сложно, т.к. до пиков 2011 года ничего не мешает расти.

ВЫВОД
Есть уверенность в том, что мы наблюдаем точку в цикле роста рынка меди, начавшегося в марте прошлого года, на это указывают рассмотренные показатели, но с технической точки зрения, до пиков 2011 года сопротивления нет, что делает торговлю медью крайне сложной.
👉Напомню, Международная исследовательская группа по рынку меди осенью 2020 года сделала свой прогноз на текущий год, в котором ожидается профицит мирового рынка, пока новых отчетов не было.
@khtrader

#видео ЕЖЕНЕДЕЛЬНЫЙ ПРОГНОЗ
Еженедельный прогноз финансовых рынков. Выпуск №42 от 21.02.2021г: макроэкономика, аппетит к риску, технический анализ, сентимент, выводы и мои позиции на рынке - об этом всем в выпуске
Такого вы не найдете в СМИ!!!

▪️В этом выпуске много уделил всем блокам, т.к. накопилось много информации по всем направлениям, поэтому выпуск получится чуть больше обычного.
▪️Также по просьбе аудитории сделал более подробный блок с итогами, теперь ознакомится с моим мнением по рынку можно посмотрев данный блок.

СМОТРЕТЬ ВЫПУСК 👇
@khtrader

#золото ПОЗИЦИИ НА ФИНРЫНКЕ ЗОЛОТА

▪️На верхней картинке синей линией, нанесена чистая спекулятивная позиция по фьючерсам на золото; красная линия - это котировка фронтального фьючерса на золото.
▪️На нижней картинке объемы от недели к неделе во взаимных фондах инвестирующие в золото, как финансовое, так и физическое; красная линия – это динамика фьючерса на золото от квартала к кварталу.
☑️Объемы потоков во взаимные фонды на текущей недели снова снизились, хоть Китай и вышел из праздников, при этом чистая спекулятивная позиция снизилась.

ВЫВОД
Как уже неоднократно утверждал, пока спекулянты не распродадутся - золото не возобновит бычий тренд, весьма вероятно, что мы наблюдаем зарождение нисходящего тренда в область 1700 и ниже. Пока минимумы осени пробить не удалось, но медведи не отступают.
@khtrader