OnCapital. Страница 12
Публикации важных экономических данных и инструментов на которых можно заработать средства.
-
OnCapital
📍В продолжение темы блокчейна, Web3 и криптовалют. Andreessen Horowitz с начала этого года привлекла $4,5 млрд в свой четвертый по счету и крупнейший по объему венчурный криптофонд — несмотря на падение крипторынка вслед за фондовым. В обращении к инвесторам генеральный партнер Andreessen Horowitz Крис Диксон выразил уверенность в том, что "наступает золотая эпоха Web3", которая изменит мир так же, как в свое время — появление персональных компьютеров и смартфонов. Другой генеральный партнер a16z Арианна Симпсон сообщила изданию Fortune, что инвесторы фонда "хорошо осознают потенциал крипторынка и руководствуются долгосрочной стратегией независимо от волатильности сегодня". $1,5 млрд из средств фонда планируется использовать на посевные инвестиции, остальные $3 млрд — на инвестиции в более зрелые стартапы в сферах Web3 игр, децентрализованных финансов, децентрализованных социальных сетей, NFT, DAO и пр. Об инвестициях венчурных фондов Кремниевой долины в криптостартапы наш управляющий партнер Андрей Березин недавно рассказывал в Санкт-Петербурге на встрече CLUB 500 SPB. 👉 Смотрите видео с Андреем на нашем канале в YouTube -
OnCapital
ConsenSys объявила о партнерстве с блокчейном NEAR и создании VillageDAO 🔶 Компания ConsenSys, лидирующий разработчик децентрализованных решений на базе Ethereum, заключила партнерство с блокчейном NEAR. Он будет интегрирован в один из основных продуктов ConsenSys — платформу Infura, которой пользуются более 430 тыс. создателей DApps приложений. Преимущества протокола NEAR по сравнению с Ethereum — неограниченные возможности масштабирования, низкие комиссии за транзакции и углеродная нейтральность. Как сообщает сама ConsenSys, Infura становится "многосетевой" платформой и будет предоставлять разработчикам доступ к разным блокчейнам. 🔶 Также ConsenSys в партнерстве с компанией LivePerson запустила первую в мире децентрализованную платформу поддержки пользователей Web3 — VillageDAO. Платформа призвана решать вопросы технической поддержки тех, кто только осваивает набирающие популярность сервисы Web3. VillageDAO объединит экспертов из числа самих пользователей и предложит им систему вознаграждения за консультации. Первым сервисом, в который будет интегрирована платформа, станет принадлежащий ConsenSys криптокошелек Metamask с более чем 30 млн пользователей. 👉 Инвестировать в ConsenSys. #венчурные_инвестиции #raisonam -
OnCapital
StoreDot получила инвестиции от Polestar Компания StoreDot привлекла финансирование от шведского производителя электромобилей Polestar. Инвестиции получены в рамках текущего раунда Series D, сумма не разглашается. Компании также подписали партнерское соглашение: планируется, что к 2026 году электрокары Polestar будут комплектоваться батареями StoreDot. Сейчас проходят тестовые испытания. Polestar — производитель электромобилей премиум-класса, принадлежит Volvo Cars и Geely Holding. Модели электрокаров Polestar 1 и Polestar 2 продаются в странах Европы, США, Канаде, Китае, ОАЭ и др. К 2023 году планируется охватить 30 рынков. Недавно компания представила новую модель спортивного электрокара Polestar O₂, также в этом году ожидается выход Polestar 3. В будущем производитель намерен выпускать на рынок новые модели электрокаров ежегодно. 👉 Инвестировать в StoreDot в приложении Raison #raisonapp 
-
Реклама
-
OnCapital
Мы переехали в новый офис! Офис Raison Asset Management в Москве с мая работает по новому адресу: "Рябовская мануфактура", Холодильный пер., д.3, к.1, стр.6. Переезд связан с расширением команды и объединением с нашим IT отделом: новый офис значительно просторнее предыдущего. К тому же у него вдохновляющий интерьер в стиле лофт и удобное расположение: 10 минут до Садового кольца, 2 минуты до ТТК и 1 минута до метро Тульская. Ждем в гости! #raisonam 
-
OnCapital
Klarna уволит 10% сотрудников CEO Klarna Себастьян Семятковски рассказал, что компания планирует расстаться с 10% персонала — это примерно 700 сотрудников. Причина — нестабильная экономическая ситуация, связанная с геополитикой, ростом инфляции и изменением потребительского поведения. В конце прошлой недели The Wall Street Journal со ссылкой на неназванные источники сообщило, что Klarna может привлечь новые инвестиции по более низкой оценке, чем текущая. Сейчас компания оценивается в $45,6 млрд — капитализация на новом раунде, по данным WSJ, может быть скорректирована до $30+ млрд. Компания информацию не комментирует. Ранее издание Bloomberg публиковало новость о том, что Klarna намерена провести раунд по оценке $50-60 млрд. В обращении к сотрудникам Семятковски пояснил, что сокращение затрат на персонал позволит компании достичь целей по дальнейшему захвату рынка и росту выручки. «Положение Klarna остаётся сильным. Мы все так же оптимистичны в отношении будущего компании», — сообщил CEO. Недавно Klarna достигла аудитории в 150 млн активных пользователей в 45 странах, а количество партнеров-ретейлеров выросло до 400 тыс. В последний год Klarna активно диверсифицировала бизнес, добавив к услуге беспроцентной рассрочки дебетовые пластиковые карты, сервисы открытого банкинга и виртуального шопинга и пр. -
OnCapital
Инвестиции в StoreDot вновь доступны в приложении Raison В приложении Raison вновь появилась возможность инвестировать в компанию StoreDot — разработчика аккумуляторов для электромобилей с зарядкой за 5 минут. По итогам последнего раунда финансирования c участием инвесторов Volvo Cars, Ola Electric, bp Ventures, VinFast и Golden Energy Global Investment, компания оценивается в ~$1,5 млрд. 🚗 По данным BloombergNEF, 🔌 В прошлом году продажи электромобилей в мире выросли на 103%. В Индии рост составил 207%, а в Норвегии 97% всех проданных автомобилей были электрическими либо гибридными. 🔌 Количество общественных заправок для электромобилей в разных странах тоже выросло. В Нидерландах, а также США, оно превысило 100 тысяч в абсолютных цифрах. 🔌 Лидером рынка электромобилей остается Tesla, но с ней конкурируют традиционные автопроизводители. В прошлом году 19% всех продаж концерна BMV, 14% — Mercedes-Benz и 13% — Volkswagen Group пришлось на электрокары. #венчурные_инвестиции #raisonapp -
OnCapital
CNBC: SpaceX привлечет $1,7 млрд финансирования В распоряжении американского издания CNBC оказалось корпоративное письмо SpaceX. В нем говорится о том, что компания проводит раунд финансирования на $1,7 млрд. Оценка компании для новых инвесторов составит около $127 млрд. Стоимость одной акции — $70 с учетом сплита 10:1, который SpaceX провела в феврале. 👉 Наш фонд инвестировал в SpaceX в сентябре 2019 года по цене $22,9 за акцию (с учетом сплита). Текущая доходность клиентов фонда — 205%. -
OnCapital
Инфляция, экономика и фондовый рынок США: что происходит 17 мая председатель Федеральной резервной системы США Джером Пауэлл объявил о готовности регулятора «агрессивно» повысить ключевую ставку, после чего коррекция на фондовом рынке ускорилась. Наш финансовый аналитик Николай Кленов написал комментарий о действиях регулятора, который стоит перед сложной задачей: снизить рекордную инфляцию, не допустив рецессии в экономике. 👉 Читайте полный текст на нашем сайте Некоторые тезисы: ✔️ Пауэлл признал, что ставку нужно было поднимать раньше, а промедление было ошибкой. Тем не менее, ФРС сегодня ориентируется на свой базовый сценарий, который предполагает нейтральный уровень ставки в 2,75-3,00% к концу года + сокращение баланса. ✔️ Перед регулятором стоит крайне непростая задача. Как можно «быстро» снизить инфляцию с уровней больше 8% (не говоря уже о том, чтобы довести ее до таргета в 2%) при учётной ставке в 3% (на конец года), при «незначительном снижении» экономического роста? ✔️ Ситуация с инфляцией экстренная, но текущая ставка находится на уровне 0,75-1,00% и сроки количественного ужесточения сдвинуты. Почему? Дело в стоимости обслуживания долга, который сегодня составляет $30,433 тлрн (142,87% ВВП). ✔️ Экономика США не сможет развиваться без увеличения долга. По мере роста долга будет требоваться все больше денег на его обслуживание. В такой парадигме ФРС будет вынуждена держать процентные ставки на максимально низком уровне в долгосрочной перспективе. ✔️Скорее всего, ожидаемое количественное ужесточение в озвученных объёмах будет не долгим, т.к. оно может спровоцировать обвал на фондовом рынке. ✔️ В среднесрочной перспективе на фондовых рынках будет очень высокая волатильность. При росте инфляции мы можем увидеть S&P 500 на уровнях 3300-3500. ✔️ Регулятор будет придерживаться базового сценария. При будущем постепенном снижении инфляции начнёт смягчаться и риторика ФРС. Вполне возможно, к концу этого года мы услышим намёки на снижение ставки. -
OnCapital
Вернулся из Петербурга☔️ Выступление в CLUB 500 SPB прошло отлично, было много вопросов от аудитории. В канале клуба уже опубликовали тезисы моего выступления, так что просто скопирую их сюда) Что обсуждали • Объем венчурных инвестиций в криптоиндустрию в 2021 году составил более $25 млрд., что в 5 раз превосходит 2018 год. • Количество биткоин-адресов растет Х2 каждый год. Производя биткоин вы получаете монету с низкой внутренней инфляцией и капитализацией $575 млрд. • Всего есть 308 централизованных бирж с объемом торгов в сутки $230 млрд. • Плюсы и минусы криптовалютных бирж: ➕ Регулируемые финансовые институты, где можно быстро купить, обменять с минимальными комиссиями; ➖ Убивают децентрализацию, потому что все активы хранятся в 2-3 больших кошельках и вы не имеете доступ к своему прямому активу, подвержены хакерским атакам • Общий обьем торгов NFT составляет $54 млрд. Еще будет видео моего выступления, но позже, и обязательно с вами поделюсь 👍 CLUB 500 SPB | БИЗНЕС-КЛУБ 18 мая прошел инвестиционный клуб с управляющим партнером инвестиционной компании Raison Asset Management Андреем Березиным Темой встречи был один самых обсуждаемых и спорных вопросов — инвестиции в цифровые активы. Приводим тезисы выступления Андрея: ▸Венчурный капитал — драйвер развития технологий ▸Объем венчурных инвестиций в криптоиндустрию в 2021 году составил более $25 млрд., что в 5 раз превосходит 2018 год ▸Количество биткоин-адресов растет Х2 каждый год. Производя биткоин вы получаете монету с низкой внутренней инфляцией и капитализацией $575 млрд. ▸Всего есть 308 централизованных бирж с объемом торгов в сутки $230 млрд. ▸Плюсы и минусы криптовалютных бирж: ➕ Регулируемые финансовые институты, где можно быстро купить, обменять с минимальными комиссиями ➖ Убивают децентрализацию, потому что все активы хранятся в 2-3 больших кошельках и вы не имеете доступ к своему прямому активу, подвержены хакерским атакам ▸Общий обьем торгов NFT составляет $54 млрд Криптовалюта — вы ЗА или ПРОТИВ?
-
OnCapital
Фондовый рынок США падает: что с венчуром? С начала года индекс S&P 500 упал на 20%: распродажа на американских биржах продолжается. Объем венчурных инвестиций также отчасти сокращается, средние оценки стартапов на раундах финансирования и на вторичном рынке снижаются. Значит ли это, что сейчас не лучший момент входа в венчур? Как раз наоборот. 🔸Именно сейчас складываются выгодные условия входа в новые компании, в том числе на вторичном рынке. Продавцы скорее готовы идти на уступки по цене — значит, можно приобрести акции с высоким потенциалом доходности дешевле. Тем более из-за ситуации на публичном рынке компании откладывают выход на IPO. Соответственно, с их стороны растет спрос на венчурное финансирование, потому что капитал для развития необходим в любом случае. 🔸Результат: если в прошлом году условия на рынке в основном диктовали продавцы, сегодня ситуация более благоприятна для покупателей. В сравнении с инвестициями в публичный рынок частные компании тем более выглядят привлекательно. В предыдущие годы акции технологических стартапов в среднем росли в 3 раза быстрее индекса S&P500, который показывал доходность чуть выше 10% годовых. Сегодня, с учетом рекордной долларовой и евро инфляции и медвежьих настроений на бирже, венчур как инструмент инвестиций становится еще более интересен. -
OnCapital
Bairro планирует доставлять продукты в Порту и Одивелаше Португальский сервис экспресс-доставки продуктов и готовой еды Bairro до конца этого года планирует запуститься в городах Порту и Одивелаш. Об этом рассказала кофаундер стартапа Милана Довженко. Кроме того, сервис намерен перейти на круглосуточный режим доставки. Сейчас Bairro предлагает доставку за 10-30 минут в Лиссабоне и Алмаде и обслуживает больше 25 тысяч заказов в месяц. В ассортименте — около 2 тысяч позиций. Это не только продукты, но и кулинария: недавно Bairro заключил партнерство с местным производителем готовых блюд A Marmita. В будущем Bairro планирует запустить собственную линейку продукции, чтобы повысить маржинальность бизнеса. 👉 Наш фонд инвестировал в Bairro в апреле этого года €300 тысяч в формате SAFE. 
-
OnCapital
Scale AI вошла в список журнала Forbes "AI 50" Стартап Scale AI назван одной из "50 лучших частных компаний в области искусственного интеллекта в Северной Америке". Рейтинг составило американское издание Forbes соместно с венчурным фондом Sequoia Capital. Номинантов оценивали по многим критериям: инновационность технологии, вклад в развитие искусственного интеллекта, выручка, количество пользователей, объем привлеченных инвестиций, капитализация и пр. В марте Scale AI заняла 3-е место в рейтинге "50 ведущих стартапов мира в области обработки больших данных" Andreessen Horowitz, а еще раньше вошла в рейтинг "10 самых инновационных AI-компаний" Fast Company. 👉 Наш фонд инвестировал $3 млн в Scale AI в июне 2021 года. 👉Инвестиции через фонд уже закрыты, но доступны в приложении Raison. -
OnCapital
Kraken рассматривает возможность торговли акциями CEO Kraken Джесси Пауэлл рассказал, что криптобиржа изучает возможность запустить торговлю акциями. "В этом есть смысл", — сказал Пауэлл в эфире одного из подкастов. — "Чем больше продуктов будет на нашей платформе, тем больше новых пользователей мы сможем привлечь и тем лучше сможем диверсифицировать наши источники дохода". Ранее Kraken объявил о запуске NFT-платформы. По словам Пауэлла, доход с комиссий от NFT-транзакций может превысить текущий доход биржи от спотовой торговли. "В Kraken мы делаем ставку на пользовательский опыт, предлагая простой и понятный процесс покупки криптоактивов, и на расширение продуктовой линейки", — сообщил Пауэлл. 👉 Наш фонд впервые инвестировал в Kraken в ноябре 2020 года по стоимости акции $21,9. Текущая доходность исходя из переоценки на вторичном рынке — более 200%. -
OnCapital
Klarna запустила сервис виртуального шопинга Klarna продолжает внедрять новые функции в свою шопинг-платформу, опираясь на омниканальный подход: совмещение опыта пользователей в онлайне и офлайне. Новый сервис "виртуальный шопинг от Klarna" позволит покупателям интернет-магазинов связываться с продавцами в видео- или текстовом чате, чтобы узнать подробности о товаре и рассмотреть его поближе. К сервису уже подключились больше 300 брендов, включая Levi's и Hugo Boss. Они ожидают, что это поможет им увеличить продажи и снизить процент возврата товаров. На днях функция стала доступна всем 400 тысячам ритейлеров, с которыми сотрудничает Klarna. Нововведение появилось благодаря поглощению стартапа Hero Towers Ltd, которое Klarna провела еще в прошлом году. Издание The Wall Street Journal тогда сообщало, что сумма сделки составила около $160 млн. 👉 Инвестировать в Klarna: через фонд | через приложение 
-
OnCapital
Destinus намерена построить 10 транспортных хабов Cтартап Destinus рассказал о дальнейших планах по созданию беспилотных гибридов самолета и ракеты, которые будут доставлять грузы из Европы в Австралию за 2 часа. К 2024 году Destinus намерена построить образец, который будет вмещать 1 тонну груза и передвигаться на скорости около 2,5 тысяч км/ч (скорость стандартных грузовых самолетов — менее тысячи км/ч). С каждым новым аппаратом технические характеристики будут совершенствоваться. Планируется, что к 2028 году гиперсамолеты смогут поднимать в воздух более 100 тонн груза и летать на скорости в 6+ тысяч км/ч. Для обслуживания аппаратов Destinus намерена построить 10 транспортных хабов в разных точках мира. В них "самолеторакеты" будут заряжаться топливом — жидким водородом, полученным из возобновляемых источников энергии. ☝️У клиентов фонда пока есть возможность инвестировать в Destinus по старой оценке — сейчас стартап готовится к закрытию нового раунда финансирования. 👉 Условия инвестиции. 
-
Реклама
-
OnCapital
Подборка новостей компаний из нашего портфеля 🔶Destinus близок к закрытию нового раунда инвестиций, о чем стартап сообщил в своем LinkedIn. ◼️Компания StoreDot продемонстрировала зарядку аккумулятора для электромобиля за 5 минут в реальном времени на выставке в Тель-Авиве. Видео. 🔶Tanium попала в список "100 лучших работодателей США" по версии журнала Fortune и в список "Лучшие работодатели Британии". ◼️DripCapital получила награду от "Ассоциации импортеров Индии в США" за "огромный вклад" в развитие торговых отношений между двумя странами. 🔶Outreach выпустила обновленные версии своих продуктов для сейлз-департаментов: Outreach Guide, Outreach Commit и Outreach Engage — и заключила партнерство с маркетинговой аналитической платформой 6sense. 👉 Актуальные инвестиционные идеи в Docsend -
OnCapital
#ВенчурныйАлфавит Рассмотрим один из способов привлечения инвестиций на ранних стадиях Convertible Note Инвестор предоставляет заём стартапу и в дальнейшем может: • обменять инвестиции на акции; • вернуть обратно заём с процентами. В конвертируемом займе можно предусмотреть ряд переменных параметров: они позволяют более точно выстроить отношения фаундера и инвестора. Для чего? Когда у компании нет продаж и возможно, даже нет продукта и у них нет возможности торговаться об оценке компании. Для того, чтобы не тратить время и силы на оценку того, чего еще нет они используют Convertible Note. 
-
OnCapital
Maturity Date срок действия займа. В большинстве случаев это 18 месяцев или до следующего крупного раунда. Если за это время раунда не происходит, срабатывают условия из раздела Conversion on Maturity. Если раунд происходит, заём конвертируется в акции в соответствии с одним из параметров — Valuation Cap или Discount. Valuation Cap (капитализация) это верхняя граница стоимости компании (чаще всего pre-money), по которой будет проходить конвертация. Например, бизнес-ангел и фаундер определили cap в $50 млн, но компания развивалась быстро и провела раунд по оценке вдвое выше — $100 млн. По условиям договора ранний инвестор все равно получит акции по $50 млн, т.е. они обойдутся ему в два раза дешевле. Дисконт это скидка на оценку компании в новом раунде — ее также можно заложить в условия сделки по желанию сторон. Допустим, Valuation Cap был установлен на уровне $50 млн, но компания проводит раунд по $40 млн pre-money. Если дисконт инвестора составляет 20%, его заем конвертируется в акции по оценке $40 млн — 20% = $32 млн. По итогу, при наступлении нового раунда и до истечения Maturity Date используется одно из двух условий — либо конвертация по Valuation Cap, либо Дисконт. Т.е. предоставляющие конвертируемый заём инвесторы приобретают долю в компании по меньшей оценке. но если раунда не произошло? Conversion on Maturity Обговоренные месяцы прошли, раунда нет – что тогда? Чаще всего предлагаются такие варианты: •Продление срока займа еще на какое-то время;•Возврат средств инвестору с процентами;•Принудительная конвертация по Maturity Сap. Обычно Maturity Сap на 30% ниже, чем Valuation Сap: например, Valuation Cap — $50 млн, тогда Maturity Cap — $35 млн. Разница в оценке компенсирует тот факт, что компания не смогла развиться согласно первоначальному плану. Всем хороших майских выходных!