Лимон на чай. Страница 6

Алкогольные компании во время кризиса. Что интересного в отчёте Beluga Group Глянул отчёт производителя алкоголя Beluga Group за 1-е полугодие 2022-го года. Вот что нашёл: — Отгрузки собственных брендов выросли на 11%. Партнёрских — на 29,4%. Общие отгрузки выросли на 13,6%. — Объём продаж в собственной сети магазинов «ВинЛаб» увеличился на 33,8%. Кроме того, «Белуга» нарастила количество торговых точек до 1 234. — Также компания ставит на онлайн-продажи: их доля в общих продажах выросла с 3,7% в 2021-м до 4,97%. Что мы имеем: показатели Beluga Group растут по всем фронтам. Думаю, это связано с тем, что люди закупаются на фоне растущей неопределенности. К тому же компания выплатила дивиденды за 2021, о чём писал ранее. В кризис и на фоне отказа других компаний от выплат — это плюс. @lemonfortea, Евгений Коваленко

А что там с легализацией крипты в России? Главное — процесс идёт полным ходом. Власти создают законы о легализации крипты и готовятся их принять. Видимо, санкции Запада заставили поменять отношение к цифровым монетам. В этом посте разбирал, как это всё может работать. А сегодня появились ещё подробности. Вполне может быть, что первая криптобиржа будет создана на базе «МосБиржи». Мол, площадка готова сотрудничать с ЦБ, да и у неё есть все возможности для торговли криптой. Также нашёл примерную дату легализации криптовалют: осень 2022 года. Сроки могут поменяться, но так мы хотя бы можем понять, когда это всё заработает. Да, власти, по сути, «убивают» одну из главных достоинств крипты — анонимность. Ведь нам придётся оставить паспортные данные, а криптобиржи будут под надзором государства. Зато другие преимущества криптовалюты по типу небольших комиссий и скорости переводов останутся. Так что думаю популярность и доступность цифровых монет возрастёт, если законопроект всё же примут. Я продолжаю следить за легализацией крипты в России. И когда процесс закончится — это будет новость-пушка. @lemonfortea, Евгений Коваленко

Тинькофф, ну **твою мать... Опять новые ограничения. Теперь клиенты не смогут отправлять валюту в другие страны SWIFT-переводом. — Ограничение вступает в силу с 6 июля и будет действовать минимум до 1 октября 2022 года. — Мера затронет только обычных людей, а компании смогут переводить валюту как раньше. — Принимать валюту на свой счёт можно, но с вас возьмут 1% от суммы и минимум 200 долларов или евро. — Перевести нельзя любую валюту, включая доллары. — Все переводы, зависшие в обработке, проведут в кратчайшие сроки. Но точных сроков опять нет Особенно «приятно», что «Тинькофф» предупредил об ограничениях не заранее, а прямо в день, когда они вступают в силу. Действительно, зачем давать людям время подготовиться? А какие варианты вообще остаются Часто вижу комментарии на форумах, что через «Райффайзенбанк» получается отправить валюту, а сервис вроде адекватный. Так ли это или нет — не знаю. Но одно известно точно: от конских комиссий сбежать не выйдет. В том же «Райффайзенбанке» с вас возьмут 2-3% от суммы перевода. Да и риск того, что в любой момент правила игры поменяются не в вашу пользу, никто не отменял. @lemonfortea, Евгений Коваленко

Как получить «дивиденды» по Газпрому? Несмотря на отказ Газпрома выплатить дивиденды, на рынке ещё остались возможности получить повышенную доходность. Где их искать? В евробондах! Еврооблигации российских компаний, хранящиеся в Euroclear, торгуются с беспрецедентным дисконтом, в то время как многие эмитенты продолжают исправно выплачивать купоны. Газпром-27: потенциальная доходность +25% годовых в валюте, погашение через 4 года 8 месяцев Новатек-22: потенциальная доходность +88% годовых в валюте, погашение через 6 месяцев Брокер ITI Capital поможет совершить сделку! Подробнее * только для квалифицированных инвесторов #реклама

«Норникель» и «Русал» могут объединиться. Разбираю эту идею Глава «Норникеля» Владимир Потатин заявил о возможном выкупе «Русала». Новость неновая: подобные заявления были ещё в 2008 году. Но в 2017 руководство компаний отказалось от слияния из-за разногласий. Почему сейчас решили объединиться. Экономического смысла в сделке нет — у «Русала» и «Норникеля» разные бизнес-процессы. Вероятнее всего, причина слияния — страховка от санкций. Если «Русал» и «Норникель» объединятся, то получится горно-металлургический гигант с годовой выручкой в $30 млрд. От его продукции будут зависеть мировые рынки, а значит, риск санкций против него минимален. К слову, акции компаний на новость отреагировали по-разному: — «Русал» на пиках рос на 15%, — «Норникель», наоборот, упал на 7%. Причина: инвесторы по-разному относятся к объединению. Если сделке быть, то руководству придётся выкупать акции «Русала». Когда такое происходит, цены обычно идут вверх. Другое дело с «Норникелем». Инвесторы опасаются, что дивидендам компании придёт хана: 1. Неясно, какая дивполитика будет у новой объединённой компании. 2. Владимир Потанин часто говорил, что будет снижать дивиденды и увеличивать инвестиции в развитие. А вчера и вовсе сказал в духе: «Не ждите больших денег от «Норникеля» в 2022-м и 2023-м году». Кого покупать. Долгосрочно мне нравятся обе компании. Но прямо сейчас в них инвестировать я бы не стал — руководство только говорит о сделке, подробностей нет. А значит, возможны резкие скачки цен на новостях и слухах. Лучше дождаться официальных заявлений, подробностей от руководства и лишь затем принимать решение. @lemonfortea, Евгений Коваленко

Как инвестору действовать в этом кризисе Мировая экономика трещит по швам, а фондовые рынки валятся. Но даже в этой ситуации можно инвестировать. Переходите по ссылке и узнайте мою стратегию: @lemonteabot

Почему рубль слабеет на 7% и что делать нам С марта рубль окреп на 60% (₽132 → ₽52). Это проблема: бюджет России недополучает от поставок в другие страны. Власти так и говорят: «крепкий рубль нам вредит, поэтому будем его ослабевать» И вот случилось: валюта растёт, а рубль падает. Если 29 июня доллар стоит ₽52, то теперь — уже ₽55 (+7%). Евро, в свою очередь, подорожал до ₽57. Вроде немного, но на фоне постоянного укрепления рубля — событие важное. Как по мне, главная причина — ослабление валютных ограничений. ЦБ на днях увеличил лимит переводов в другие страны со $150 тыс. до $1 млн в месяц. Такой шаг мог поддержать интерес к валюте. Те, кто хотел вывести деньги из России (простые люди, инвесторы или даже бизнес), могли ринуться скупать доллары или евро, чтобы это сделать. Есть ещё одна причина. Ходят слухи, что «Минфин» покупает валюту дружественных стран, чтобы ослабить рубль. Важный момент: официальных заявлений не было. Версия о скупке валюты дружественных стран появилась на фоне заявлений чиновников. Ну и интересно, что юань сегодня подорожал к рублю на 10%. Кто тому виной: «Минфин» или же обычные инвесторы — остаётся догадываться. На самом деле неважно, почему рубль слабеет. Важно другое — надолго ли это или временно. И тут я считаю, что укрепление рубля — история временная. Глобально ситуация не изменилась настолько, чтобы в России евро или доллар стали крепнуть. Что делать с валютой Если вы планируете переезжать из России или же потратиться в путешествиях, то доллары вам пригодятся. Другое дело, если вы не будете тратить где-то ещё, кроме Родины. В этом случае ситуация сложнее. Поделюсь информацией по теме на следующей неделе. @lemonfortea, Евгений Коваленко

«Газпром» кинул инвесторов? В конце мая совет директоров рекомендовал «Газпрому» выплатить дивиденды в районе ₽52 на акцию. В итоге доходность могла бы выйти 18% — цифра приличная. Сегодня вышла новость, что «Газпром» не будет выплачивать дивиденды за 2021-й год. Вместо этого он потратит деньги на инвестиции в бизнес, например, газификацию, подготовку к зиме, а также выплатит повышенные налоги. Решение не понравилось инвестором — котировки «Газпрома» упали на 25%. «Мосбиржа» даже приостановила торги акциями, чтобы не было дальнейшего обвала. Давайте попробуем посмотреть на ситуацию с двух сторон 1. Со стороны инвесторов. По сути, компания дала надежду на большие дивиденды. Акции «Газпрома», в свою очередь, росли — инвесторы покупали их в ожидании выплат. Отказ от дивидендов разозлил инвесторов, и они стали продавать компанию. 2. Со стороны «Газпрома». Газовые войны обостряются. Поэтому, в теории, решение не тратиться на дивиденды сейчас, чтобы вложиться на будущее, выглядит логичным. На чей стороне быть С одной стороны, мотивацию компании понять можно. Но с другой — нет никаких гарантий, что «Газпром» потратит деньги грамотно. Всё-таки перед нами госкомпания, которая не славится гибкостью и эффективностью управления. Также допускаю, что отказ от дивов — требование властей, чтобы пополнить казну налогами. Да и я как инвестор всё же буду на стороне инвесторов. Дать надежду на большие дивиденды, а потом обломать — такое добивает пошатанное доверие к рынку инвестиций в РФ. Какой бы логичной не была мотивация «Газпрома», такой поступок — это как минимум некрасиво. @lemonfortea, Евгений Коваленко

Хотите инвестировать через зарубежных брокеров? Я бы подумал 1000 раз Возможностей по инвестированию в России всё меньше и меньше. По сути, мы отрезаны от львиной доли иностранных акций. И тут не столь важно, санкции Запада тому виной или же закручивание гаек от ЦБ — факт есть факт. Но лайзейка всё-таки есть: открыть счёт у иностранного брокера. Так можно получить доступ к фондовому рынку ЕС и США, которые в разы больше нашего. Так может открыть счёт у иностранного брокера? Скажу прямо: я бы не стал. Зарубежные брокеры либо вводят ограничения для россиян, либо и вовсе отказываются с нами работать. На днях вышел наглядный пример. Руководство крупного брокера из ЕС, Exante, предупредило клиентов о новых ограничениях. Вот что известно: — С 12 июля компания закроет счета россиян и беларусов, если у тех на счетах находятся активы меньше чем на €10 тыс. Им нужно до этой даты продать всё, а деньги вывести в любой банк. — Если этого не сделать, то с 12 июля Exante будет списывать комиссию в €25 в день, пока счёт инвестора не опустеет. Пока Exante не отказывается от россиян и беларусов. Да и ограничения можно обойти, если докинуть на счёт так, чтобы его баланс был свыше €10 тыс. Ну или же подтвердить, что живёте не в России или Беларуси. Но гарантий, что Exante не введёт другие ограничения, нет. А значит, инвесторы рискуют. Если всё-таки хочется инвестировать через иностранных брокеров Из более-менее надёжных вариантов можно открыть счёт у Interactive Brokers (IB). Старейший брокер из США всё ещё сотрудничает с россиянами и пока не собирается отказываться от нас. Но и тут есть подводные камни. Например, с 14 июня IB запретил россиянам работать с акциями ЕС. Также ходят слухи, что с 31 июля брокер откажется пополнять счёт в рублях. Введёт ли IB это ограничение или же другое — неизвестно. То есть да, открыть счёт в зарубежном брокере можно. Помимо IB есть и другие, менее крупные компании. Но будут ли новые ограничения или вовсе нас выгонят с иностранных брокеров — предсказать невозможно. Поэтому подумайте 1000 раз, прежде чем на такое идти. @lemonfortea, Евгений Коваленко

​YouTube-канал «Лимон на чай» взломали? Три недели потратили на то, чтобы восстановить доступ к каналу… Кто и за что нас взломал — остаётся догадываться. Может, за прогноз по акциям Li Auto, которые выросли на 50% за месяц? :) За время вынужденного перерыва вышло много новостей. Что изменилось в мире и как на это реагировать инвестору — обсуждаем в новом видео на YouTube-канале. Смотрите его по этой ссылке!

В кризис правительство тратит больше. Но надолго ли? Глянул отчёт Минфина по бюджету России за апрель 2022. Ведомство не раскрывает данные за май, но даже так общие тренды изучить можно. Что известно: — В апреле страна получила ₽10 трлн. Это на 42% больше, чем в марте (₽7 трлн). — Расходы составили ₽8,8 трлн. Для сравнения: в марте Россия потратила ₽5 трлн. Всего власти планируют за 2022 год потратить ₽24 трлн. Из них ₽8 трлн пойдут на поддержку экономики. Правительство не раскрывает, куда именно пойдут эти деньги, поэтому приходится принять это как факт. Вопрос в другом: а хватит ли у страны денег? В 2021 году бюджет России на 36% пополнялся доходами от продажи нефти и газа. Да вот в мае нефтегазовые доходы рухнули на 50% по сравнению с апрелем (₽1,6 трлн → ₽0,8 трлн). Всё дело в санкциях Запада, которые даже не заработали в полную силу. Чтобы восполнить потери, России придётся продавать больше нефти Китаю и Индии. Тут есть свои нюансы: 1. Мы продаём нефть Востоку со скидкой. Марка Brent стоит $110, а наша марка Urals — $89. В теории эта разница может быть компенсирована ростом цен на нефть. 2. Но тут непонятно, готовы ли Индия и Китай закупаться в больших объёмах. И не станут ли они просить увеличить скидку. В любом случае, ставка на Восток уже сделана. Если она не сыграет, то правительству придётся залезть в Фонд национального благосостояния. Всё бы ничего, да жить на деньги фонда долго не выйдет. В кубышке за 18 лет накопилось ₽11 трлн. По официальным прогнозам, с 2022 по 2025 гг. дефицит бюджета составит в сумме ₽6,65 трлн. Если ситуация не изменится, то к 2030 году от ФНБ не останется ничего... В результате надеемся на Восток или ищем иные способы пополнить казну в долгосроке. Иначе «под нож» могут попасть расходы на социальные нужды. И это явно не то, что нужно экономике и людям в такое сложное время. @lemonfortea, Евгений Коваленко

Власти пробуют спасти наши льготы на ИИС Запад ввёл санкции против российских банков и брокеров. Чтобы спасти свои портфели от блокировки, инвесторам пришлось переводить их в другие компании. И если с обычными брокерскими счетами было всё относительно понятно, то вот владельцев ИИС ждал сюрприз. Налоговую льготу можно сохранить только при переводе ВСЕХ активов в течение 30 дней. Всё бы ничего, да вот брокеры часто переводили лишь часть портфеля, а сама процедура длилась долго. Как итог — часть людей просто лишались налоговых льгот, ради которых, собственно, открывали ИИС. А вчера вышла обнадёживающая новость: «Минфин» предложил лазейку, как инвесторам сохранить льготы. Власти предлагаю разделить ИИС на две части: 1. «Живая». На нём будут храниться российские ценные бумаги. 2. «Замороженная». Здесь будут храниться заблокированные акции, фонды и облигации иностранных компаний. По сути, сейчас эта идея нарушает закон. Напомню, вы не можете иметь два ИИС одновременно. Но ради спасения наших льгот власти готовы закон поправить. Эта идея может вступить в силу уже скоро, но точных сроков нет. Да и непонятно, смогут ли инвесторы, ранее потерявшие право на льготу, снова на неё рассчитывать. Но сам факт, что проблему пытаются решить, меня радует. @lemonfortea, Евгений Коваленко

О каких подводных камнях нужно знать, если решили инвестировать в Китай «СПБ Биржа» запустила торги китайскими акциями, о чём я высказался позитивно. Но есть несколько нюансов, о которых инвестор должен знать: 1. Анализировать акции из КНР труднее. Общие принципы инвестирования справедливы и для китайских компаний. Но там другие форматы отчётности, есть своя специфика ведения бизнеса, а также другое налогообложение. Плюс инвестору сложнее искать информацию и читать новости. 2. Не всегда понятно, что именно покупаешь. Китайские власти ограничивают иностранцев при инвестировании в местный бизнес. Поэтому компании часто создают схемы, чтобы обойти законы и привлечь деньги из-за рубежа. Условно говоря, можешь думать, что покупаешь акции Alibaba, а по факту — её дочки в офшорах. 3. «СПБ Биржа» не раскрывает, где и как хранит китайские акции. В СМИ прошли слухи, что тут не обошлось без Bank of New York Mellon. Тем более что площадка давно сотрудничает с этим банком. «СПБ Биржа» не подтвердила, но и не опровергла слухи. А значит, инвесторы снова рискуют пострадать от действий Запада. Вместо вывода Круто, что у нас появляются новые возможности. Но надо помнить, что Китай — это отдельный мир со своими законами и нюансами. То, к чему вы привыкли на рынке США или России, там может не работать. Поэтому бежать сломя голову в китайские акции не стоит. Нужно изучить все тонкости перед тем, как вкладывать туда даже минимальную сумму. @lemonfortea, Евгений Коваленко

Дожили: и между российскими банками валюту сложно перевести Власти РФ не запрещают переводить валюту по стране. Формально вы можете перевести доллары или евро из одного российского банка в другой. На деле же всё сложнее. По данным Frank Media, ряд крупнейших банков РФ ограничивают или блокируют переводы валюты. Причина — угроза санкций Запада, из-за которых деньги могут не дойти до получателя. Кто готов работать с валютой без ограничений: «Сбер», УБРиР, «Хоум Кредит», «Райффайзен Банк» и ФК «Открытие». Остальные банки ограничивают операции: — «Альфа-Банк» и «Газпромбанк» отказываются от переводов. При этом принимать деньги с другого банка могут. — «Тинькофф» готов отправлять от $20 тысяч, но перевести или принять валюту не выйдет в банки, которые попали под санкции. — «ЮниКредит Банк» тоже не переведёт и не примет деньги от подсанкционных банков. К тому же придётся менять валюту на рубли. — «Ситибанк» берёт комиссию 1% от исходящего перевода. Перевести в другой банк можно без ограничений. Но банк требует менять валюту на рубли в любом случае. — В «Уралсибе» и «Банке Санкт-Петербург» переводить можно только себе или родственникам. И то надо предоставить документы. — «Росбанк» может перевести до 10 тыс. долларов или евро, а принять с другого банка готов без ограничений по сумме. Подстава в том, евро придётся менять на рубли. Отказываются от работы с валютой 6 компаний: ВТБ, «Россельхозбанк», «Промсвязьбанк», «Московский Кредитный Банк», РНКБ и «Совкомбанк». В «ПочтаБанк» и вовсе нельзя открыть валютный счёт. Какие у нас остаются варианты Если у вас счёт в банке, работающим с валютой, то вам повезло. В противном случае вариантов немного: 1. Менять на рубли по невыгодному курсу. 2. Переводить в другую валюту, например, гонконгский доллар и затем отправить. Я бы рассмотрел последний вариант. Как минимум потому, что банки не готовы работать только с долларами или евро, на другую валюту ограничений нет. @lemonfortea, Евгений Коваленко

Мы живём в такое время, когда информации о финансах много, но ее качество часто вызывает вопросы. Поэтому так важно иметь под рукой проверенные источники. В телеграм-канале Финансовая культура эксперты ЦБ собирают актуальную информацию, которой может пользоваться каждый. Там сложные вещи объясняются понятно и доступно: как накопить, сохранить, приумножить свои финансы и сберечь их от мошенников. Подписывайтесь! #реклама

Почему стал инвестировать в криптовалюту С 2017 года инвестировал в акции и облигации, а криптовалюту обходил стороной. И вот почему: 1. Фондовый рынок под защитой государства, есть законы и регулирующие органы. 2. Грамотный анализ мог свести риск инвестирования «не туда» к минимуму. 3. Отдельные акции могли рухнуть, но это были единичные случаи. Весной 2022 поменял отношение к этому. События показали, что и в классическом инвестировании есть риски, о которых мало кто задумывался. Представьте: вы инвестировали годами, потратили много денег и времени, и неожиданно лишаетесь части портфеля. Это казалось чем-то немыслимым всего лишь 3-4 месяца назад, а теперь — суровая реальность. Что получается: и в крипте и на фондовом рынке мы можем потерять существенную часть капитала. Но кто покупал биткоин 10 лет назад по 10-50-100$ — сейчас уже миллионер, сделавший тысячи процентов прибыли. А кто вкладывал в фондовый рынок — сделал только х3-х4 к капиталу. Так почему бы при равных рисках не выбрать крипту? Именно с такими мыслями я живу последние несколько месяцев. Покупать акции и облигации — по-прежнему отличная стратегия для накопления. Но и криптовалюту я уже не игнорирую, как это делал раньше. Какой план действий Мой криптопортфель в минусе. Биткоин потерял за месяц 30%, что также давит и на другие токены. Но перспективы технологии остались прежними, поменялась лишь цена. Пока ничего не продаю, хоть и допускаю, что крипторынок ещё будет падать. В этом случае буду закупаться, чтобы довести долю крипты в портфеле до 30%, о чём напишу на канале. @lemonfortea, Евгений Коваленко

​Какие новые «сюрпризы» приготовил «Тинькофф» Ранее я разбирал комиссию на валюту, которую вводит «Тинькофф». Если вкратце, то с 23 июня банк будет списывать 1% в месяц со счётов, на которых лежит более $1000 / €1000 / ₣1000 и т.д. Теперь «Тинькофф» анонсировал новые изменения: — Увеличит лимит для списывания валюты. Банк будет брать 1% в месяц, если на счету у вас больше 10 тысяч долларов, евро или франков. — Повысит минимальную сумму SWIFT-переводов. Теперь если вы хотите отправить валюту за рубеж, то можно будет это сделать от $20 тысяч. И как бы между делом «Тинькофф» ввёл новую подставу: комиссию на входящие SWIFT-переводы. Она составит 3% от суммы перевода, но не менее 200 долларов, евро или франков. Это вообще полный мрак… Выходит, что если вам переведут $150 из США, то «Тинькофф» заберёт всю сумму. И это не моё предположение, а ответ поддержи банка (прикрепил скрин к посту). Более того — «Тинькофф» сообщил о новых поборах постфактум, не дав людям подготовиться. Ранее властям не понравилось, что «Тинькофф» и другие банки будут списывать деньги за хранение валюты. И надеюсь, что на этот раз не пройдут мимо новых поборов и примут меры. Так как это уже просто откровенный грабёж. @lemonfortea, Eвгений Коваленко

Как будут работать торги китайскими акциями «СПБ Биржа» начтёт торги акциями Китая 20 июня в 8:00 по МСК. Событие важное: КНР — страна с населением 1,4 млрд человек, а её экономика самая крупная в мире. Что известно на данный момент: — В качестве теста «СПБ Биржа» запустит торговлю 12 акциями. Спустя 2 месяца добавит ещё 38 компаний, концу года увеличит их до 200, а в течение 2023 года — до 1 тыс. — По мимо комиссии брокера, с инвесторов будут брать 0,13% от размера сделки. Допустим, вы инвестировали ₽1000, а у вашего брокера комиссия 0,3%. В итоге с вас возьмут ₽1004,3 (₽1000 + 0,3% + 0,13%). — Китайские акции будут торговаться в гонконгских долларах. При этом брокеры сами переведут валюту по рыночному курсу. — Покупать новые акции смогут как квалифицированные инвесторы, так и неквалифицированные. Последним нужно сдать тест у брокера. От этого события выигрывают и «СПБ Биржа», и инвесторы Из-за санкций Запада россияне реже покупают или продают иностранные акции, Как итог — у «СПБ Биржи» падают доходы. Выход на китайский рынок должен исправить ситуацию. Это понимают и инвесторы: стоило появиться новости о скором запуске торгов, так акции «СПБ Биржи» улетели на 15%. Для нас же — появляются новые возможности. И чтобы грамотно ими воспользоваться, нужно знать базовые принципы анализа компаний. Этому вы можете научиться в моём бесплатном мини-курсе: @lemonteabot