Khtrader. Страница 4

#толпа #консенсус #nasdaq #tech Согласно опросам Bank of America, самой шумной сделкой в июле остается покупка крупных технологических компаний. Кроме того, опрошенные банком утверждают, что эта идея стала более популярной по сравнению с июнем. @khtrader

#рецессия #кризис #сша #экономика #пузырь Индекс опережающих индикаторов в июне снизился на 7,8% по сравнению с прошлым годом, что оказалось хуже, чем ожидалось. Это важный сигнал, так как индекс находится в отрицательной зоне уже 15 месяцев подряд, что не наблюдалось с 2007-2008 годов, предшествующих рецессии. Стоит обратить особое внимание на факт, что каждый раз, когда индекс опережающих индикаторов падает в отрицательную зону в экономике США, наступает рецессия. Но по мнению быков, сейчас все будет по-другому 🤷‍♂️ @khtrader

#опционы #риск #хеджирование #эйфория #пузырь #sp500 #акции Несмотря на поступающие негативные данные о состоянии экономики США, спрос на опционы пут, как средство хеджирования риска снижения цен на акции, значительно ниже спроса на опционы колл. Такое неравновесие говорит о том, что трейдеры предпочитают коллы в надежде на продолжение роста цен на американские акции. Текущее соотношение пут/колл сравнимо с уровнем конца 2021 года, когда еще не поднимались вопросы о повышении ставок и считалось, что инфляция является временным явлением. @khtrader

#банкротства #сша #дефолт #кризис #ставки Из-за ужесточения кредитных условий в США продолжают возрастать случаи банкротств; за последние недели наблюдается ускоренный рост и достижение уровней, сравнимых с теми, что были в 2020 и 2009 годах. @khtrader

#erp #акции #риск #финансы #sp500 #nasdaq Премия за риск вложения в американские акции продолжает снижаться и почти достигла уровня 2008 года. С учетом жесткой монетарной политики и замедления деловой активности в США, текущие премии за риск выглядят неадекватными и сигнализируют о пузыре на рынке американских акций. @khtrader

#настроения #блогеры #кризис #акции #sp500 По обложкам одного из западных ютуб-блогеров можно сделать вывод о том, что цена на акции в большей степени влияет на настроения и ожидания, чем экономические показатели, ибо за последние полгода макроусловия в США не улучшились. @khtrader

#рецессия #сша #бизнес #финансы Один из немногих графиков, который не свидетельствует о приближении рецессии в экономике США, - это профицит совокупного финансового баланса американских компаний. То есть, сегодня совокупный денежный поток американских компаний на 2% выше относительно валовой добавленной стоимости в масштабах всей экономики. В прошлом рецессия всегда начиналась с дефицита финансового баланса. @khtrader

#товары #сырье #комодитиз #настроения 📍Еще одним интересным результатом опросов от Bank of America стало недооценение управляющими перспектив товарного рынка, что произошло в последний раз весной 2020 года. 📍Следует учесть, что Эль-Ниньо уже принес жару в США, а также экстремальные температуры достигли Европы. Кроме того, действия ОПЕК+ приводят к дефициту на мировом рынке нефти, а впереди нас ожидает сезон ураганов в США, который может быть особенно разрушительным в условиях Эль-Ниньо. Также стоит упомянуть о новом раунде переговоров по зерновой сделке. Все эти факторы вполне могут поддержать товарный рынок. @khtrader

#рецессия #продажи #сша #экономика 📍Реальные розничные продажи в США продолжают устойчиво сокращаться. Следует отметить, что за исключением 1967 года, при каждом снижении средних темпов за 6 месяцев ниже нуля, наступала рецессия. 📍Существует множество сигналов о надвигающейся рецессии в развитых странах. Тем не менее, когда экономисты предупреждают о надвигающейся рецессии, среди трейдеров преобладает консенсус в том, что в текущей ситуации все будет иначе - это уже стало классикой жанра. @khtrader

#рецессия #сша #ожидания #экономика Согласно свежим опросам Bank of America в июле, укрепился консенсус о мягком замедлении экономики США. Следует еще раз вспомнить, что кризисы обычно наступают неожиданно. @khtrader

#ликвидность #пузырь #nasdaq #bubble #техи Также, судя по балансам трех ведущих центральных банков, Nasdaq выглядит перекупленным. Учитывая корреляцию между этими показателями, это не является благоприятным сигналом для роста. @khtrader

#настроения #сипа #sp500 #инвестиции #nasdaq Ещё один интересный график, отражающий распределение настроений в отношении фондового рынка США. Синяя линия отображает ожидания розничных инвесторов, которые прогнозируют рост рынка, в то время как голубая линия представляет ожидания управляющих, которые остаются медвежьи. Учитывая, что розничные инвесторы обычно представляют собой широкую аудиторию с меньшими знаниями, можно предположить, что именно они ошибаются в своих оценках американского рынка акций. @khtrader

#настроения #sp500 #акции #финансы Согласно анализу Goldman Sachs, наблюдается значительный оптимизм на рынке акций США, как отражено на графике слева. Однако на нижнем графике можно увидеть продолжающееся снижение прогнозируемых доходов американских компаний в июле. Учитывая текущий цикл жесткой монетарной политики центральных банков, рынок, вероятно, ошибается в своих прогнозах относительно перспектив фондового рынка США. Грядет глобальная переоценка стоимости активов. @khtrader

#экономика #сша #рецессия #производство Steno Research предоставила любопытное наблюдение относительно производственного сектора США: разница между производственными заказами и товарными запасами растет, что указывает на некоторое оживление в этом секторе (отображается голубой линией). Это может поддержать деловую активность в ближайшем квартале. @khtrader

#недвижимость #рецессия #сша #жилье Условия для покупки жилья в США достигли минимальных значений за последние 60 лет, аналогичные уровни наблюдались в 1980 году. Следует обратить особое внимание на то, что всегда, когда доступность жилья достигает своего минимума, наступает рецессия. @khtrader

#долги #закредитованность #экономика #qe 📍В течение всего лишь 25 лет мировой долг вырос в 10 раз. Интересно, что произошло в 1997 году, после чего начался рост долгов. Хотя политика количественного смягчения (QE) в монетарной политике началась с 2001 года в Японии, и расширение QE, конечно, послужило причиной роста долгов, но толчок был дан до этого периода. 📍Процесс роста долга понятен: подобно пирамиде Понци, чтобы обслуживать возрастающие долги, требуется еще больше нового долга. Поэтому новые раунды количественного смягчения неминуемы. Данный процесс может остановить какое-то глобальное потрясение планетарного масштаба. @khtrader

#погода #масло #цены #инфляция Из-за засухи в Испании цены на оливковое масло резко выросли, как показано на графике. Кроме того, появились сообщения о дефиците апельсинового сока. В случае неурожая пшеницы возможно возникновение мировой продовольственной инфляции. @khtrader

Видео с еженедельным анализом и прогнозом доступно в аналитическом канале, также можно получить единоразовый доступ к видео в платежном боте @khtrader_paybot