​​Ростелеком (#RTKM). Итоги 2022. Стратегия 2025. Дивиденды. Автор: Investovization 🔸Сегодня обсудим Ростелеком, какие дивиденды ждать, каковы риски и перспективы. Разберём результаты компании за 2022 год и стратегию развития до 2025 года. Полный обзор со всеми графиками и иллюстрациями читайте на Смартлабе: https://smart-lab.ru/blog/873713.php 🔸О компании. «Ростелеком» — крупнейший в России интегрированный провайдер цифровых услуг и решений, который присутствует во всех сегментах рынка и охватывает миллионы домохозяйств, государственных и частных организаций. Компания занимает лидирующие позиции на рынке услуг высокоскоростного доступа в интернет и платного телевидения. Кроме этого Ростелеком предоставляет услуги мобильной связи, фиксированной телефонии и прочие цифровые сервисы. Количество клиентов услуг доступа в интернет с использованием оптических технологий составляет около 11 млн. Услугами платного ТВ пользуется также около 11 млн пользователей, из них на IPTV приходится более 6,5 млн. Количество клиентов мобильной связи превышает 47 млн. 🔸Ростелеком — представитель защитного сектора телекоммуникации. Больше половины акций принадлежит государству. Что обеспечивает компании определенные конкурентные преимущества. У компании прибыльный и постепенно растущий бизнес. Долговая нагрузка довольно высокая, но управляемая. Несмотря на непростые обстоятельства, финансовые результаты за прошлый год должны быть лучше, чем в 2021 году. Компания идёт даже с опережением графика своей Стратегии. Также у Ростелекома есть ряд рисков, в частности, в прошлом году были сбои с поставкой импортного оборудования. Компания регулярно платит дивиденды. Выплаты за 2022 год могут быть в районе 9% к текущим ценам. Акции за последние 2 года упали в 2 раза. Текущие мультипликаторы на минимальных отметках. 🔸Мои сделки. На Московской бирже торгуются обыкновенные и привилегированные акции. На слайде видно, что у меня были и те, и другие акции. И последний раз я их продавал в августе 2021 года, зафиксировав около 40% прибыли. Плюс получал дивиденды. Сейчас акции торгуются ниже цен моих прежних покупок. Хотя, бизнес явно пострадал не так сильно, как отражают котировки. В принципе, для диверсификации и ради дивидендов можно купить акции на текущих уровнях. В случае позитивного сценария, они могут вырасти в два раза в течение трёх лет. ⚠️Не является инвестиционной рекомендацией. Держите у себя #RTKM? 👍 — дааа 🐳 — неее