​​Международный портфель показывает 17.4% доходности

Итак, 17.4% в долларах за 9 месяцев существования портфеля. Не дурно. Особенно, если учитывать тот факт, что S&P500 за эти же 9 месяцев дал инвесторам всего 5.4%. Текущая структура портфеля на картинке, прикрепленной к посту.

Последний раз о международном портфеле я писал 29 апреля, анализируя результаты от 28 апреля. Давайте посмотрим на перформанс составляющих портфеля с этого момента.

Безусловной звездой последнее время является ETF на онлайн ритейл – IBUY. +19.3% за прошедшие 26 дней. Этот ETF составляет 16.7% нашего портфеля. Причина роста, я думаю, очевидна всем. Коронавирус загнал всех в онлайн.

На втором и третьем местах IGV (ETF на софтверные компании) и FINX (финтех компании) с результатами 13% и 11.9%, соответственно. В сумме эти ETF’ы составляют 29.4% портфеля. Здесь хороший результат обеспечен высокими темпами роста бизнеса компаний, включенных в эти ETF’ы. Мы уже с вами об этом говорили. В эпоху почти бесплатного кредита только рост имеет значение. Даже если растущая компания убыточна из-за недостатка масштаба, этот убыток можно покрыть бесплатными кредитными деньгами. К счастью, в составе наших ETF’ов, все же большая часть компаний прибыльна.

29 апреля мы заменили XAR ETF на SOXX ETF. Напомню, XAR ETF – это акции аэрокосмического и оборонного секторов, а SOXX ETF – это акции полупроводниковых компаний (компьютерные процессоры, видеокарты, память). XAR ETF с этого момента вырос на 0.3%, тогда как SOXX ETF вырос на 5.2%. Сейчас на SOXX приходится 10.4% портфеля, и я надеюсь в ближайшее время он присоединится по динамике роста к IGV и FINX.

Остальные 39.2% портфеля составляют IAU ETF (золото), вырос на 1.5%, и SVXY ETF (ставка на падение волатильности), вырос на 3.6%. Золото – это наша страховка, оно расти особо и не должно. Должно сохранять стоимость. А вот время SVXY еще придет. Он будет расти только тогда, когда рынок попрет вверх широким фронтом, а не отдельными флангами. Сам S&P500 с 28 апреля вырос только на 3.2%. SVXY и S&P500 очень сильно коррелированы между собой.

#Авторский #США #Международныйпортфель