Доходности ОФЗ достигли 10% годовых. ЦБ пришлось поддержать рубль. Не зря эксперты предупреждали, что наш рынок вряд ли прошел дно. В понедельник паника возобновилась. ♦️Индекс Мосбиржи днем терял более 8%, а к 15.00 мск – 6,5% до 3216,3 п. ♦️Курс доллара вырос на 1,81 коп. до 79,24 руб., евро – на 1,7 руб. до 89,57 руб. ♦️Индекс гособлигаций RGBITR снижается на 1%. Доходности нескольких коротких выпусков ОФЗ достигли 10%: это, например, выпуски 26211 с погашением в январе 2023 г., 26215 (август 2023 г.). Еще более короткий выпуск 26220 с погашением в декабре этого года уже торгуется с доходностью 10,02%. Появляются все новые сообщения, которые никак не располагают к снижению остроты момента, пишут аналитики «БКС мир инвестиций»: о расширении военного присутствия НАТО в Восточной Европе и эвакуации США и Великобританией своих дипломатов из Украины, заявления ДНР о подготовке Украиной вооруженного наступления и пр. Судя по падению рубля, логично предположить, что продажи в том числе возобновили иностранные инвесторы, рассуждает портфельный управляющий УК «Альфа-капитал» Евгений Жорнист. К геополитике добавляются высокое инфляционное давление и ожидания ужесточения денежно-кредитной политики в США, которые тоже накладывают свой отпечаток, указывает он. Геополитическая напряженность сохраняется высокой, как и волатильность, так что нельзя исключать, что доллар достигнет 80 руб., предупреждает начальник отдела глобальных исследований «Открытие инвестиции» Михаил Шульгин. Предотвратить дальнейшее ослабление рубля способны лишь надежные свидетельства устойчивого улучшения геополитической обстановки, считает эксперт по фондовому рынку «БКС Мир инвестиций» Дмитрий Бабин. Рынок в напряжении из-за геополитики, новостной фон очень активный, естественно, что некоторые инвесторы не выдерживают и выходят из бумаг, говорит Жорнист. «Клиенты активно звонят с вопросами. Особенно те, кто не менял свой портфель и докупал рисковые акции, спрашивают, что сейчас делать», – делится гендиректор группы «Личный капитал» Владимир Савенок. Ответ зависит от конкретной ситуации клиента, говорит он, добавляя: «Сейчас лучшая стратегия – держать не менее 50% в кэше и в золоте». ЦБ замолвил слово за рубль Банк России объявил, что приостанавливает покупки валюты в рамках бюджетного правила. С 14 января по 4 февраля 2022 он должен купить для Минфина валюты и золота на 585,9 млрд рублей – в среднем по 36,6 млрд руб. в день. Это сработало. К 16.03 мск рубль терял 1,37 руб. к доллару и 1,19 руб. к евро. В долгосрочной перспективе покупки валюты по бюджетному правилу не влияют на курс рубля, объяснял директор департамента денежно-кредитной политики ЦБ Кирилл Тремасов. Но в моменте повлиять на ход торгов очень даже может, уверены участники рынка. Решение ЦБ логичное и ожидаемое, говорит начальник дилингового центра Металлинвестбанка Сергей Романчук: «Практически все эксперты недоумевали в последние дни, почему Центробанк не приостанавливает покупки валюты при таком нестабильном и фундаментально необоснованном курсе. Все-таки одна из задач регулятора – это поддержание финансовой стабильности. Да и логики в том, что пополнять резервы по такому завышенному курсу валюты нет». «Я лично ждал, что ЦБ объявит об отказе от покупок валюты , когда доллар достигнет 80 руб., но это произошло несколько раньше. И хорошо. Это уже стабилизировало рынок, доллар молниеносно упал почти на рубль. Думаю, что благодаря этому шагу курс вполне может укрепиться вплоть до 75 руб./$ в ближайшие дни, если, конечно, не усилится геополитический негатив».