Продолжая тему трежерис и кривой доходности. Спред доходности между двухлетними и пятилетними бумагами на минимуме с 2007 года. Опять же, при повышении ставки это хорошо, на мой взгляд. Если бы в длинных бумагах росла доходность так же как в коротких, это несло бы большие риски многих облигаций.